Udstedelse af konvertible gældsbreve

Question 1

Hvad er et konvertibelt gældsbrev?

Answer 1

SL § 153: Et lån, hvor långiver har ret - men ikke pligt - til at konvertere lånet til selskabskapital, hvorefter kreditor bliver kapitalejer

Question 2

Hvordan kan et konvertibelt lån optages?

Answer 2

Et konvertiblet lån kan optages i form af udstedelse af et konvertibelt gældsbrev efter vedtagelse af beslutning herom på GF i låntagerselskabet

Question 3

Skal der afholdes GF for at kunne optage et konvertibelt lån?

Answer 3

Ja - reglerne svarer til udstedelse af nye kapitalandele

Question 4

Hvad skal beslutningen om optagelse af konvertiblet lån indeholde?

Answer 4

Vilkårene for lånet, herunder størrelse, forretning og forfald

Vilkår for konverteringsretten, herunder konverteringskursen. Hvis konverteringskursen ikke er markedskurs, så gælder der skærpede vedtagelseskrav til beslutningen. Konverteringsretten må ikke være illusorisk for långiver.

Vilkår for kapitalforhøjelsen

Question 5

Hvad er vedtagelseskravene til beslutning om optagelse af konvertibelt lån?

Answer 5

Udstedelse af konvertibelt gældsbrev kan vedtages med 2/3-flertal

Question 6

Har eksisterende kapitalejere ret til fortegning ved udstedelse af konvertible gældsbreve?

Answer 6

Ja, medmindre fraveget af GF