Les placements alternatifs

Question 1

Fonds avec garantie

Answer 1

Question 2

Stratégie de couverture dynamique

Answer 2

Question 3

Stratégie de couverture statique

Answer 3

Question 4

Fond absolute return 1

Answer 4

Question 5

Fond absolute return 2

Answer 5

Question 6

Comparaison entre produits de référence et les produits de rendements absolu

Answer 6

Question 7

Fond de placement : Hedge Funds

Answer 7

Question 8

Avantages des Hedge Funds

Answer 8

Question 9

Forme juridique des Hedges Funds

Answer 9

Question 10

Hedge Funds, termes et notions

Answer 10

Question 11

Hedge Funds, termes et notions 2

Answer 11

Question 12

Hedge Funds, termes et notions 3

Answer 12

Question 13

Caractéristiques des Hedge Funds

Answer 13

Question 14

Styles et stratégies des Hedge Funds 1

Answer 14

Question 15

Styles et stratégies des Hedge Funds 2

Answer 15

Question 16

Styles et stratégies des Hedge Funds 3

Answer 16

Question 17

Différences entre fonds d’actions et Hedge Funds

Answer 17

Question 18

Les 4 stratégies des Hedge Funds

Answer 18

Question 19

Stratégie relative value des Hedge Funds

Answer 19

Question 20

Placement en Matière premières (commodities)

Answer 20

Question 21

Contrat à terme sur matières premières

Answer 21

Question 22

Déport (backwardation)

Answer 22

Question 23

Report (Contango)

Answer 23

Question 24

Les principales matières premières

Answer 24

Question 25

Formes de placements pour les investisseurs privés 1

Answer 25

Question 26

Formes de placements pour les investisseurs privés 2

Answer 26

Question 27

Facteur de détermination des prix

Answer 27

Question 28

Privite equity 1

Answer 28

Question 29

Privite equity 2

Answer 29

Question 30

Lequel des placements suivants appartient à la catégorie « Placements alternatifs » ?

Fonds stratégiques (fonds d’allocation d’actifs)
Hedge Funds
Equity Funds
Bond Funds

Question 31

En règle générale, les Hedge Funds appliquent des Performance-Fees (participation aux bénéfices). Laquelle des affirmations suivantes est correcte à cet égard ?

Dans le système High Watermark, le gestionnaire de fonds doit obtenir des rendements annuels supérieurs aux taux du marché monétaire. Ce n’est qu’à cette condition qu’une commission de performance lui sera attribuée.
Dans le système High Watermark, le gestionnaire doit d’abord rattraper les pertes subies antérieurement avant de pouvoir percevoir une commission de performance.
Les commissions de performance sont rarement octroyées dans le secteur des Hedge Funds.
Une commission de performance est toujours une rémunération fixe pour le gestionnaire de fonds, quel que soit le résultat des placements.

Answer 31

Dans le système High Watermark, le gestionnaire doit d’abord rattraper les pertes subies antérieurement avant de pouvoir percevoir une commission de performance.

Question 32

Pour les matières premières agricoles, les conditions météorologiques jouent un rôle important dans la formation des prix. Les sécheresses, les fortes précipitations, etc., influencent constamment les prix à terme.

Juste
Faux

Answer 32

Juste

Question 34

Question sur les styles d’investissement dans les Hedge Funds :

Dans le style d’investissement « Long/Short-Equities », le gestionnaire de fonds va essayer de combiner les opérations à court terme (short) avec des investissements en actions à long terme (long).

Juste
Faux

Answer 34

Faux

Question 35

L’unité de quantité, pour toutes les matières premières, est exprimée en tonnes.
Juste
Faux

Answer 35

faux

Question 36

Quelle est la structure de prix sur le marché des futures lorsque le prix à terme de la matière première est inférieur au prix du marché au comptant, c’est-à-dire au prix de l’achat physique immédiat de la matière première. Les futures avec une échéance plus tardive (durée plus longue) sont plus avantageux que ceux avec une échéance plus courte. Cela indique que les acteurs du marché des futures s’attendent à une baisse du prix de la matière première à l’avenir.

Backwardation
Contango

Answer 36

Backwardation

Question 37

Parmi les affirmations suivantes, laquelle s’applique aux fonds de placements avec protection du capital ?

Les fonds à protection du capital sont un synonyme du terme anglais Hedge Funds.
Les fonds à protection du capital garantissent toujours une valeur de remboursement fixe.
Les fonds à protection du capital sont axés sur la protection du capital, car ils ont pour objectif, dans la mesure du possible, de ne pas tomber en-dessous d’une limite inférieure.
Pour les fonds à protection du capital, seules les obligations sont utilisées pour protéger les actifs.

Answer 37

Les fonds à protection du capital sont axés sur la protection du capital, car ils ont pour objectif, dans la mesure du possible, de ne pas tomber en-dessous d’une limite inférieure.

Question 38

Question sur les styles d’investissement dans les Hedge Funds :

De nombreux gestionnaires de Hedge Funds travaillent avec des capitaux étrangers, ce qui entraîne un effet de levier sur les actifs du fonds.

Juste
Faux

Answer 38

Juste

Question 39

Laquelle des affirmations suivantes s’applique aux produits à rendement absolu ?

L’objectif est d’obtenir un rendement positif, indépendamment de l’évolution générale du marché.
L’objectif est d’obtenir un rendement supérieur à celui du Benchmark.

Answer 39

L’objectif est d’obtenir un rendement positif, indépendamment de l’évolution générale du marché.

Question 40

Les « Private Equities » sont des investissements dans des sociétés qui ne sont pas encore cotées à la bourse. L’accès direct à cette catégorie de placement n’est donc pas facile pour les investisseurs privés.

Juste
Faux

Answer 40

juste

Question 41

Question sur les styles d’investissement dans les Hedge Funds :

Le « Neutral Market » ou « Relative Value » est un style d’investissement dans lequel le gestionnaire de fonds tente d’éliminer le risque général du marché au moyen d’opérations d’arbitrage.

Juste
Faux

Answer 41

juste

Question 42

Quelle est la performance recherchée pour les produits Absolute return ?

Performance absolue
Performance relative

Answer 42

Performance absolue

Question 43

Le descriptif d’un Hedge Funds parle de stratégie „Long-Short Equities“. Laquelle des affirmations suivantes est correcte ?

Le gestionnaire de Hedge Funds mélange les placements à court terme et à long terme.
Le gestionnaire de Hedge Funds cherche à profiter des marchés haussiers et baissiers.
Le gestionnaire de Hedge Fund est à la recherche de situations spéciales (par ex. faillite, fusion, etc.)

Answer 43

Le gestionnaire de Hedge Funds cherche à profiter des marchés haussiers et baissiers.

Question 44

Les Hedge Funds travaillent généralement avec un « effet de levier ». Qu’est-ce que cela signifie ? Dans laquelle des situations suivantes un tel « effet de levier » apparaît-il ?
Lorsque les Hedge Funds existent depuis au moins 10 ans.
Lorsque les Hedge Funds ont recours à des crédits.
Lorsque les Hedge Funds dépassent leur indice de référence.
Lorsque les Hedge Funds obtiennent un rendement absolu.

Answer 44

Lorsque les Hedge Funds ont recours à des crédits.

Question 45

Certains « Private Equities » seront tôt ou tard introduits en bourse avec, ce qu’on appelle, un « Bond offering pricing ». C’est ainsi que ces entreprises placent des obligations.

Juste
Faux

Answer 45

faux