金融I

Question 1

金融市场功能4-细节

金融市场最主要最基本功能

Answer 1

1. 资本积累（聚敛）：靠1.提供流动性2.complete market提供各种融资工具
2. 资源配置：资源配置，财富再分配，风险再分配
3. 调节经济：直接调节-央行发/收货币；间接调节：财政/货币政策
4. 反映经济

最主要功能：融通货币资金

Question 2

时间点

1. 现代银行制度的确立
2. 现代金融市场初步形成
3. 中国银行业打破短期贷款限制
4. 中国信托业发展
5. 中国央行制度形成
6. 中国第一张股票

Answer 2

1. 1694-英格兰银行成立
2. 1602-荷兰阿姆斯特丹证券交易所
3. 1979，中国银行开办中短期设备贷款
4. 1979.10-中国国际信托公司成立
5. 1984.1.1-中国人民银行剥离普通信贷业务
6. 1984.11.14-上海飞乐音响

Question 3

时间点

8. 证监会-时间+意义
9. 证券法颁布实施
10. QFII
11. 证券投资基金法颁布实施
12. 当前汇率制度-时间+是什么
13. 银行间债券市场

Answer 3

8. 1992.10.-迈出我国金融业分业经营、分业监管第一步，证券市场监管体制开始形成
9. 1999.7
10. 2002.12
11. 2004.6
12. 2005.7.21-市场供求为基础，参考一篮子货币进行调节，有管理的浮动汇率
13. 1997.6-中国建立银行间债券市场

Question 4

央行的主要职能4

央行做最后贷款人的两个途径？

Answer 4

1. 发行的银行
2. 银行的银行
3. 政府的银行（帮政府融资-发行国债）
4. 管理金融的银行

票据再贴现/票据再抵押

Question 5

货币乘数

三个公式

Answer 5

m=(Rc+1)/(Rd+Re+Rc)

现金比率，法定准备金率，超额准备金率

m=(cash+deposit)/(cash+reserve)

=(Rc+1)/(Rd*deposit+Rt*T+E+C)*D

定期存款*定期存款准备率，超额准备金

Question 6

【货币政策】

1. 货币政策最终目标
2. 操作目标
3. 中介目标

Answer 6

1. 物价（首要）/就业/经济增长/国际收支平衡
2. 基础货币/存款准备金/短期利率
3. 长期利率/货币供应量/贷款总量

Question 7

【货币政策】工具

1. 4层工具
2. 3大常规工具
3. 凯恩斯派传导机制(关键)
4. 货币学派传导机制(关键)
5. 另2西方传导机制

Answer 7

1. 常规/选择性（信用控制）/补充性（针对商行）/新工具
2. 存款准备金率/再贴现率/公开市场操作
3. M-r-I-Exp-Y. r利率是关键
4. M-Exp-I-Y. 货币供应是关键。
5. M-Wealth-Consumption-Y

托宾Q理论，与股票市场价格有关

Question 8

时间点

1. 上交所成立、开业
2. 深交所开业
3. 中小板启动
4. 创业板启动

新三板时间

四板：区域性 时间

5. 中国资本市场体系最显著特点

Answer 8

1. 1990.11.26成立12.19开业，
2. 深交所19910703
3. 2004.5
4. 2009.10
5. 9，公司注册成立
6. 天津股权交易所成立。标志性起点
7. 结构不完善

Question 9

【中小板】

1. 设立在？属于？
2. 口号

Answer 9

1. 深交所，属于主板
2. 两个不变，四个独立

上市条件、披露要求不变

运行、监察、代码、指数独立

Question 10

【二板】

1. 名称，位于
2. 导向
3. 关键词3

Answer 10

1. 创业板，深交所
2. 高技术产业
3. 注册制，VC退出，严格信息披露

Question 11

【三板】

1. 全称
2. 关键词2
3. 分类2

Answer 11

1. 非上市企业代办股份转让系统
2. OTC，券商代办
3. STAQ等原挂牌或退市/中关村非上市企业

Question 12

1. 场内/场外市场：制度
2. 场外市场的组成

Answer 12

1. 场内：经纪人制度/场外：做市商制度
2. 柜台交易市场：OTC

第三市场：已上市证券的场外交易

第四市场：投资者绕过传统经济业务，用计算机网络直接交易