Planejamento Financeiro_SFN e Lavagem de Dinheiro Flashcards
Qual das alternativas não apresenta uma causa de inflação:
a - Um excesso de demanda por bens
b - Um aumento nos custos de produção dos bens
c - Um excesso de meio circulante na economia
d- Um excesso na oferta de bens e serviços
d- Um excesso na oferta de bens e serviços
Para controlar a moeda e a taxa de juros, as autoridades monetárias se utilizam basicamente de que instrumentos?`
(1) Operações com títulos públicos
(2) Redesconto
(3) Recolhimento compulsório
O que é o redesconto? Que taxa é cobrada nessa operação?
Empréstimo de assistência à liquidez do BACEN para as IFs
Taxa de redesconto
Quem define as metas para a inflação?
CMN
Quem é responsável pelo cumprimento das metas de inflação? Quando é feita a avaliação do cumprimento das metas?
As autoridades monetárias, principalmente o Banco Central. No final de cada ano, pelo Banco Central.
Com que antecedência são estabelecidas as metas de inflação. Quando são estabelecidas
2 anos.
Em Junho
Na definição da meta de inflação se estabelece?
(a) Um valor único
(b) A meta e o intervalo de tolerância
(b) A meta e o intervalo de tolerância
A meta para a taxa SELIC é definida pelo ……. Seus objetivos são:
COPOM
Definir a meta da taxa Selic e divulgar o relatório de inflação ao final de cada trimestre.
Quantas reuniões anuais do COPOM são realizadas?
Oito.
Quais as funções da política fiscal?
Estabilização macroeconômica, redistribuição de renda e alocação de recursos
Quais os instrumentos da política fiscal?
Arrecadação e despesas.
A diferença entre o custo de oportunidade de recursos em Reais (Taxa Selic) e a variação cambial esperada do Real frente às diversas moedas estrangeiras, sendo o US$ a referência, e conhecida como
Cupom Cambial.
A remuneração efetiva dos dólares convertidos em reais e aplicados no mercado financeiro brasileiro é conhecida como
Cupom Cambial.
Quando há pressão compradora de papéis atrelados ao dólar, o que ocorre com o Cupom Cambial
Tende a cair.
A maior demanda compradora faz com que os compradores aceitem taxas menores.
Quando há pressão vendedora de papéis atrelados ao dólar, o que ocorre com o Cupom Cambial
Tende a subir.
A maior demanda vendedora faz com que os vendedores aceitem pagar taxas maiores.
Quais os elementos da composição do PIB
PIB= Gastos do governo + Investimentos + Consumo das Famílias + Saldo da Balança Comercial.
O PIB medido a preços correntes do ano se denomina
PIB Nominal
Inflação de demanda X Inflação de custos induzida
A inflação de demanda faz as empresas produzirem mais, portanto, contratarem mais. Se a oferta de mão de obra está escassa, os custos de contratação aumentarão, gerando uma inflação induzida pela inflação de demanda original.
Inflação de custos autônoma
Tipo mais comum de inflação de custos. Por exemplo, causadas por grupos econômicos, como oligopólios.
IGPM: Principais aplicações e composição.
Aluguéis e indexação de algumas tarifas. Média ponderada do IPA(60%), IPC (30%) e INCC (10%)
Periodicidade de apuração do IGP-M
21 do mês anterior a 20 do mês corrente.
IPA. O que é e como é calculado
Índice de preços ao produtor amplo. Movimento médio dos preços por atacado em todas as capitais brasileiras.
IPC. O que é e como é calculado.
Abrangência
Perfil familiar.
Índice de preços ao consumidor.
Variação de preços de bens e serviços no mercado varejista.
Abrangência nacional
Famílias com renda entre 1 e 33 salários, residentes nos principais centros.
Abrangência geográfica do INCC
12 capitais
IPCA. Público alvo da pesquisa
Famílias com rendimentos mensais entre 1 e 40 salários.
Residentes nas áreas urbanas de 11 capitais.
Quem divulga a SELIC Over
o SELIC - Serviço Especial de Liquidação e Custódia.
SELIC Over
Taxa média ponderada das operações de financiamento por um dia, lastreadas em títulos públicos federais, base 252 dias úteis.
Taxa DI
Depósito Interfinanceiro.
Taxa média ponderada das operações de financiamento por um dia, lastreadas em emissão de CDI, base 252 dias úteis.
Quando não há um mínimo de 10 operações para definir a Taxa DI, o que ocorre?
É calculada como um percentual da SELIC.
Taxa DI. Por quem é divulgada?
Pela B3
TLP
Taxa de longo prazo. Composta pelo IPCA + taxa de juros real (média dos últimos 3 meses da curva de juros da NTN-B de5 anos).
TLP: Onde é utilizada
remuneração dos financiamentos do BNDEs, por exemplo.
TR
Taxa referencial. TBF (taxa básica financeira) - redutor.
TBF
Taxa básica financeira. Média ponderada das taxas médias das LTNs com prazo de vencimento + ou - 30 dias da data de cálculo.
Prazo de liquidação do dólar spot.
D+2
Como é denominada a taxa de câmbio de compra e venda de dólares divulgada pelo BACEN
Taxa PTAX.
Como se calcula a PTAX de outras moedas?
Cotação cruzada (ex. Dada a cotação Real x Dólar, e Dölar X Euro, chegamos ao Real X Euro).
Conceito de ciclo econômico
Flutuações de atividade econômica a longo prazo, com alternância de período de crescimento relativamente rápido do produto com períodos de relativa estagnação ou declínio.
O que caracteriza uma “depressão” em um ciclo econômico
Queda do PIB superior a 10%, por 3 ou 4 anos.
Que órgão tem a responsabilidade de formular a política de moeda e do crédito no Brasil
O Conselho Monetário Nacional - CMN.
Composição do CMN
Ministro da Fazenda (Presidente), Ministro do Planejamento e o Presidente do BACEN.
Qual não é atribuição do CMN?
(a) Adaptar o volume dos meios de pagamento às reais necessidades da economia.
(b) Regular o valor interno e externo da moeda, e o equilíbrio do Balanço de Pagamentos.
(c) Orientar a aplicação dos recursos das IFs, e zelar pela sua liquidez e solvência
(d) Receber recolhimentos compulsórios voluntários das IFs.
(d) Receber recolhimentos compulsórios voluntários das IFs.
O CMN é órgão normativo. O executor é o BACEN.
Não é atribuição do BACEN:
(a) Emitir papel moeda e moeda metálica.
(b) Propiciar o aperfeiçoamento das instituições e dos instrumentos financeiros
(d) Exercer o controle de crédito
(e) Controlar o fluxo de capital estrangeiro no país.
(b) Propiciar o aperfeiçoamento das instituições e dos instrumentos financeiros
Essa é uma função do CMN.
São responsabilidades da CVM (indique quais estão corretas)
I - Assegurar o funcionamento regular e eficiente dos mercados de bolsa e balcão.
II - Proteger os titulares dos valores imobiliários
III - Estimular as aplicações permanentes e ações do capital social das cias de capital aberto
Todas
São Valores Mobiliários (indique os que estão corretos)
I - Tïtulos da dívida pública federal, estadual ou municipal.
II - Notas comerciais
III - Cotas de fundos de investimento em valores mobiliários.
IV - Títulos cambiais de responsabilidade de instituição financeira (exceto as debêntures).
II - Notas comerciais
III - Cotas de fundos de investimento em valores mobiliários.
Bancos múltiplos devem …………….. devendo uma delas, obrigatoriamente, ……………..
ter no mínimo duas carteiras.
ser comercial ou de investimento.
Contas correntes à vista podem ser captadas por bancos múltiplos sem carteira comercial.
Errado. Somente se houver uma carteira comercial.
Que restrição há para que bancos múltiplos operem com a carteira de desenvolvimento?
Essa carteira é restrita a bancos públicos.
Bancos de investimento captam depósitos à vista e à prazo
Errado. Somente depósitos à prazo.
SELIC - Sistema Especial de Liquidação e Custódia. O que é?
Sistema eletrônico que processa a emissão, resgate, pagamento de juros, custódia dos títulos do tesouro federal.
A liquidação da ponta financeira de cada operação com Titulos do Tesouro no mercado aberto e de redesconto, é realizada por intermédio do…..
STR: Sistema de Transferência de Reservas.
O Investidor Não Residente precisa definir um …….
representante no Brasil.
Com relação a registro, o que deve observar o investidor estrangeiro?
Estão sujeitos a registro prévio na CVM.
Quando o representante de um investidor não residente for pessoa física ou não financeira, o que deve fazer o investidor?
Nomear uma IF autorizada a funcionar pelo BACEN, que será co responsável pelo cumprimento das obrigações legais.
A que autarquia é vinculado o COAF
Ao Banco Central (antes era ao Ministério da Fazenda)
Cabe ao COAF a identificação dos atos ilegais, assim como a definição de penas aos infratores
Errado.
Penas aplicáveis no caso de crimes de lavagem de dinheiro.
(1) Reclusão de 3 a 10 anos
(2) Multa
Pena para crimes cometidos de forma reiterada ou por intermédio de organização criminosa.
Aumentada de 1 a dois terços.
Pena no caso de colaboração espontânea do autor do crime (lavagem de dinheiro) com as autoridades visando auxiliar às apurações penais, identificação dos autores, coautores, partícipes ou à localização dos objetos do crime
Reduzida de um a dois terços e ser cumprida em regime aberto ou semiaberto.
Multa pecuniária no caso de crimes de lavagem de dinheiro
Não superior ao:
(a) Dobro do valor da operação
(b) Dobro do lucro real obtido (ou presumidamente obtid) pela realização da operação, ou
(c) 20 milhões de reais.
Sansões não pecuniárias (crimes de lavagem de dinheiro)
(a) Inabilitação temporária de até 10 anos para o exercício do cargo de administrador das respectivas PJs.
(b) Cassação ou suspensão da autorização para o exercício da atividade, operação ou funcionamento.
O fracionamento é característica de que fase da lavagem de dinheiro?
Da colocação
Contas fantasmas, diversas transações financeiras complexas com o objetivo de dificultar o rastreamento das operações são características da fase de ….
Ocultação
A lei que regulamenta a fiscalização à lavagem de dinheiro, foca somente as organizações financeiras. Certo ou errado?
Errado.
Juntas comerciais, transportadoras de valores, imobiliárias e corretores de imóveis e pessoas físicas e jurídicas que comercializem bens de luxo são agentes que ……….. ser fiscalizados para coibia a lavagem de dinheiro (devem / não devem)
devem
Que informações cadastrais de clientes pessoa físicas devem ser coletadas e atualizadas?
Identidade CPF Telefone Comprovante de endereço Comprovante de renda e patrimônio
Que informações cadastrais de clientes pessoa jurídica devem ser coletadas e atualizadas? Qual a periodicidade de atualização?
Identificação dos agentes autorizados a representá-la
Identificação dos proprietários
Faturamento médio mensal (12 meses anteriores)
Atualizadas com a periodicidade máxima de um ano.
Que informações cadastrais de clientes eventuais devem ser coletadas?
Proprietário e destinatário dos recursos envolvidos
Nome completo, RG e CPF ou Razão social e CNPJ.
PPE
Agentes públicos com atividades nos últimos 5 anos no Brasil ou exterior, assim como seus representantes e familiares até o primeiro grau, cônjuge, companheiro e enteado.
Com relação a clientes estrangeiros, as IFs devem solicitar pelo menos uma de que providências para identificar PPEs?
Declaração expressa
Informações publicamente disponíveis
Bases de dados comerciais
Que valores e características de movimentações devem ser monitorados?
Movimentações de valor igual ou superior a R$ 50 mil ou qualquer saque em especie, ou pedido de provisionamento de saque, que apresente indícios de crime.
Por que período as informações e registros devem ser mantidos e conservados, e a partir de que momento?
Dez anos para qualquer transferência de recursos acima de R$ 1 mil e 5 anos para as demais, contadas a partir do primeiro dia do ano seguinte ao término do relacionamento com o cliente permanente ou da conclusão de operações.
Dados sobre operações realizadas por uma mesma pessoa ou conglomerado financeira no mesmo mês com valor de R$ 10 mil reais devem ser mantidos e conservados por quantos anos?
5 anos.
Ao identificar uma operação com indício de crime, o COAF, ou, na existência de, o órgão regulador, deve ser comunicado, e imediatamente em seguida o cliente também. Certo ou errado
Quanto a comunicação ao COAF ou órgão regulador sim. Quanto ao cliente, não. Deve-se abster-se de dar ciência ao cliente.
Quando comunicar operações suspeitas ao COAF ou ao Órgão regulador?
Diretamente ao COAF só na inexistência de órgão regulador (ex: corretagem de imóveis, comércio de jóias e pedras preciosas).
O que também deve ser informado ao COAF ou ao Órgão regulador, além da operação suspeita em si?
Se o cliente é PPE.
Que operações devem ser comunicadas ao COAF ou ao órgão regulador no prazo máximo de um dia útil a identificação do fato?
(a) Emissões ou recargas de cartões pré pagos de ou superior a R$ 50 mil.
(b) Operações pagas em espécie em valor igual ou superior a R$ 50 mil.
(c) De qualquer valor realizadas por pessoas que reconhecidamente tenham perpretado ou tentado realizar atos terroristas.
(d) Atos suspeitos de financiamento ao terrorismo.
Que operações devem ser comunicadas ao COAF ou ao órgão regulador no prazo máximo de 24 horas a identificação do fato?
(a) Valor igual ou superior a R$ 10 mil, que configurem indícios de crime.
(b) De qualquer valor que objetivem burlar os mecanismos de identificação controle e registro de informações.
A convenção de Viena trata sobre
Repressão ao tráfico ilícito de entorpecentes e substâncias psicotrópicas.
Além de fiscalizar, o COAF também pode …
Propor mecanismos de cooperação e de troca de informações
Requerer aos órgãos da administração pública informações cadastrais e bancárias de suspeitos.
Defina “Insider”
Pessoa que, por algum motivo, possui acesso a informações relevantes relativas aos negócios e situação da companhia.
Defina “Insider Trader”
Insider que utiliza indevidamente informações privilegiadas em benefício próprio ou de outrem.
Defina “Front Runner”
Pessoa que detém informações sobre movimentações de lotes expressivos de um determinado ativo no mercado secundário, que pode impactar bastante os preços.
Grande cliente de uma corretora decide comprar uma posição expressiva de ações que certamente empurrará o preço do papel para cima. O operador da mesa sabendo disso, compra um lote dessas mesmas ações para vendê-las quando o preço subir. Isso se caracteriza como uma operação …….
Front Runner.
A periodicidade máxima dos testes de verificação de cadastro de clientes é
(a) Mensal
(b) Trimestral
(c) Anual
(d) A cada cinco anos
(c) Anual
