Consolidatie Flashcards
Meerwaarde op verkoop dochter in conso?
Historische resultaten van dochterondernemingen zijn opgenomen in de consolidatie onder de post: geconsolideerde reserves.
Een meerwaarde gerealiseerd op de verkoop van een dochter dient gecompenseerd te worden met het aandeel in de geconsolideerde reserves.
Goodwill en badwill onder IFRS en BE GAAP
“BE GAAP
- Goodwill: opname op het actief van de balans en afschrijven over 5 jaar (afwijking kan, mits toelichting in de waarderingsregels). Max op 10 jaar af te schrijven en altijd toe te lichten. Indien gebruiksduur kan bepaald worden -> langere periode mag.
Moet direct ten laste genomen worden (waardevermindering) indien er geen toekomstige waarde meer tegenover staat.
- Badwill: opname op het passief van de balans en wordt niet afgeschreven.
Wordt ten laste genomen als het geanticipeerde verlies (pro rata) zich effectief voordoet.
(in wezen is badwill het bedrag dat je minder betaald omdat je toekomstige verliezen verwacht)
IFRS
- Goodwill: opname op het actief van de balans, wordt niet afgeschreven maar jaarlijks getest voor bijzondere waardevermindering.
Is niet onderworpen aan JAARLIJKSE impairment test (IAS 36) maar wel aan impairment test bij impairment indicatoren uiteraard
- Badwill: wordt direct ten laste (opbrengst) genomen van het resultaat in het jaar van acquisity van de aandelen.
Bonusantwoord
- Goodwill onder IFRS bij vermogensmutatie wordt bij de aanschafwaarde (en dus later het aandeel in het Eigen Vermogen) geboekt, en wordt niet op een aparte lijn in het SoFP gepresenteerd. Hierdoor dient het ook niet apart voor impairment getest te worden.”
Wat zegt wetboek over consolidatie mbt joint-venture?
Joint Venture is gezamenlijke controle
=> Consolidatie volgens de proportionele methode:
- Alle activa/passiva en kosten/opbrengsten evenredig opnemen dus aan 50%
- berekening goodwill/badwill analoog aan integrale consolidatie
Geen verschil in berekening 1e en 2e consolidatieverschil
- 1e consolidatieverschil: verschil tussen aankoopprijs en het aandeel in het eigen vermogen;
- 2e consolidatieverschil: verschil tussen aankoopprijs en het aandeel in het eigen vermogen, na allocatie aan herwaardering activa of passiva.
Als de activiteiten van de Joint Venture niet aansluiten mag deze, mits toelichting in de waarderingsregels, alsnog gewaardeerd worden volgens de vermogensmutatiemethode.
Is goodwill mogelijk bij evenredige consolidatie - zo ja wanneer?
Ja, berekening van goodwill is het verschil tussen aankoopprijs en het aandeel in het eigen vermogen.
Er is geen verschil tussen volledige of proportionele consolidatie methode.
Volledig analoog aan integrale consolidatie dus wanneer boekwaarde (akp) van de aandelen groter is dan het evenredig deel in het eigen vermogen zal naargelang de richting van het verschil een positief of negatief consoldiatieverschil uitgedrukt worden.
Wat weet je over subconsolidatie?
Subconsolidatie is de consolidatie op een lager niveau dan de hoofdmoedermaatschappij
Een subgroep kan vrijgesteld worden voor subconsolidatie als
1. Beslissing van de Algemene Vergadering (geldig voor een hernieuwbare periode van 2 jaar);
- NV: 90% van de stemmen
- BV: 80% van de stemmen
2. Vermelding in de statutaire jaarrekening.
Bij vrijstelling subconsolidatie moet de vrijgestelde vennootschap de (vertaalde) geconsolideerde jaarrekening van hogerop neerleggen bij de NBB 7 maand na jaareinde.
Geen vrijstelling mogelijk als
1. Een vennootschap in de subgroep een genoteerde vennootschap is (dwz. consoliderende vennootschap of dochtervennootschappen, er dient geen rekening gehouden te worden met vennootschappen boven de subgroup);
2. De subgroup hogerop niet meegenomen wordt in de consolidatie
- Aangezien de subgroup volgens de vermogensmutatiemethode gewaardeerd wordt in de consolidatie van hogerop;
- Hogerop de vrijstelling van consolidatie ingeroepen wordt voor investeringsmaatschappijen, waarbij alle investeringen opgenomen worden aan reële waarde (IFRS 10.32)
3. Geen vrijstelling mogelijk t.o.v. de Ondernemingsraad, echter:
- de Ondernemingsraad kan akkoord gaan om enkel de geconsolideerde cijfers van hogerop te verkrijgen;
- Indien geen akkoord, moeten geconsolideerde cijfers bezorgd worden aan de Ondernemingsraad, doch in verkorte vorm of met verkorte toelichting.
Wat is het verschil tussen BE GAAP en IFRS inzake consolidatiemethoden.
(JVI: de vraag lijkt mij eerder wat de verschillen zijn in de consolidatie (uitzonderingen, vrijstellingen, …. Er zijn namelijk geen verschillen in consolidatiemethoden zelf, gewoon de situatie wanneer deze moeten worden toegepast is anders).
- IFRS: voorziet geen vrijstelling voor kleine groepen, BE GAAP wel;
- IFRS: discontinued operations, BE GAAP niet meer opnemen in conso;
- IFRS: alle dochters consolideren, BE GAAP verwaarloosbare betekenis niet;
- IFRS: positief consolidatieverschil bij VMM verwerken in de waarde van de deelneming, BE GAAP op aparte lijn
- IFRS: goodwill niet afschrijven maar impairment, BE GAAP goodwill afschrijven;
- IFRS: badwill rechtstreeks in resultaat, BE GAAP op passief zijde van balans;
- IFRS: uniforme waarderingsregels voor VMM entiteiten, BE GAAP geen verplichting (wel toelichten in waarderingsregerls);
- IFRS: minderheidsbelangen horen bij eigen vermogen, BE GAAP: apart
Hoe verwerk je proportionele in IFRS?
Geen verschil met BE GAAP
Merk op dat er bij proportionele / evenredige consolidatie geen minderheidsbelangen zijn.
Denk niet dat dit volledig correct is… Naar mijn aanvoelen stuurt men hier naar het verschil tussen joint operations (erkenning obv % in de JO) en joint ventures (equity method) onder IFRS.
Proportionele consolidatie onder IFRS is eerder zeldzaam. Veeleer zal men op de conclusie van Joint venture eindigen onder IFRS en bijgevolge equity methode toepassen.
Maar bottom line is de mathematische toepassing van evenredige/proportionele consolidatiemethode uiteraard wel gelijk binnen BEGAAP en IFRS.
Verworpen uitgaven, zijn dat deferred taxes? Wat is het verschil tussen een tijdelijk verschil en permanent verschil?
Verworpen uitgaven zijn permanente verschillen en kunnen dus geen aanleiding geven tot een uitgestelde belasting.
Tijdelijke verschillen doen zich voor door dat bepaalde verrichtingen boekhoudkundig technische op een andere moment worden dan fiscaal technisch.
Permanente verschillen
- Fiscaal verworpen uitgaven;
- Investeringsaftrek;
- Definitief belaste inkomsten
Tijdelijke verschillen
- Fiscaal niet-aanvaarde afschrijvingen;
- Fiscaal niet-aanvaarde provisies;
- Verschillend afschrijvingsritme statutair vs. consolidatie;
- Herschatting van de activa en/of passiva naar aanleiding van het 1e consolidatieverschil.
Consolidatie: je zit bij de eliminatie van de deelneming, maar het eigen vermogen van de dochter is negatief, dus je deelneming is een credit en ook je eigen vermogen is credit, wat is je debetpost?
Bij vermogensmutatiemethode kan de deelneming maximaal tot 0 gebracht worden.
De debet post zijn de geconsolideerde reserves (die negatief geimpacteerd worden).
Indien er nog goodwill openstaat, dient deze getest te worden op een (bijzondere) waardevermindering. Hoewel goodwill afgeschreven wordt onder BE GAAP, en niet onder IFRS, is de test op (bijzondere) waardevermindering gelijklopend.
Bonusantwoord (maar mogelijk te vergaand)
Wanneer de onderneming zich evenwel financieel garant stelt ten opzichte van de vennootschap waarin ze de effecten aanhoudt, wordt het negatieve gedeelte van het eigen vermogen op de geconsolideerde balans opgenomen als voorziening. Het bedrag van de voorziening is desgevallend niet beperkt tot het bedrag van het negatief gedeelte van het eigen vermogen van de geassocieerde vennootschap. Het aanleggen van voorzieningen gebeurt overeenkomstig de algemene bepalingen.
Dochter met participatie van 30% Hoe te verwerken in de geconsolideerde jaarrekening?
BE GAAP
- Vermogensmutatie indien geen controle (meest aannemelijk);
- Proportionele consolidatie indien gezamenlijke controle obv. een overeenkomst (ongeacht het feit dat de verdeling niet 50% / 50% is);
- Volledige consolidatie met opname van minderheidsbelangen indien er obv. bepaalde ellementen controle is (minst aannemelijk)
IFRS
- Vermogensmutatie indien geen zeggenschap (meest aannemelijk);
- Indien gezamenlijke controle (joint arrangement)
* Joint venture: vermogensmutatiemethode (deelnemers maken enkel aanspraak op netto actief van de JV)
* Joint Control: proportionele consolidatie (deelnemers maken aanspraak op alle activa, en zijn verantwoordelijk voor alle schulden van de gemeenschappelijke joint arrangement)
- Volledige consolidatie met opname van minderheidsbelangen indien er obv. bepaalde ellementen zeggenschap is (minst aannemelijk)
Wat als deze dochter dan een dividend uitkeert: hoe te verwerken in geconsolideerde jaarrekening?
Het intra groep dividend dient uit de geconsolideerde resultatenrekening weggelaten te worden (jaar nadien, aangezien pas bij toekenning door de AV van de dochter opgenomen kan worden in de resultatenrekening van de verkrijgende moeder).
Reden hiervoor is dat dit geen 2e maal als opbrengst gerapporteerd wordt. Het is namelijk reeds een 1e maal als opbrengst in de dochteronderneming opgenomen, waarna er onder de streep uitgekeerd wordt bij de resultaatbestemming. In de consolidatie ““bestaat”” deze transactie dus niet.
Hoe dividend te verwerken bij de moeder boekhoudkundig?
Een dividend wordt bij de verkrijgdende moedervennootschap pas opgenomen in het financieel resultaat op datum van beslissing van het dividend.
Bij gelijklopende jaareinden zal een dividend pas beslist worden na jaareinde (op de jaarvergadering der aandeelhouders), en dus opgenomen worden in de boekhouding van de moeder het jaar nadien.
Merk op dat een interim dividend doorheen het jaar beslist wordt, en aldus ook opgenomen kan worden door de moeder doorheen het jaar.
Note; dit zou ook moeten blijken uit de equity roll in de toelichting van de geconsolideerde JRRK mbt de dividenden die niet toebehoren aan de groep (belang van derden)
Consolidatie: heb je bij vermogensmutatie consolidatieverschillen? Wanneer bepaal je die? Wat als je een deelneming al 20 jaar hebt, maar nu pas opneemt volgens VMM?
Ja, ook bij initiele opname kan er een consolidatieverschil geboekt worden (verschil tussen aanschafwaarde en aandeel in het eigen vermogen).
Consolidatietechniek waarbij de boekwaarde van de geconsolideerde vennootschappen en de van hen dividenden in de rekeningen van de moedermaatschappij worden vervangen door respectievelijk het aandeel in hun eigen vermogen en het aandeel in hun resultaten.
Normaal dient het consolidatieverschil zo dicht mogelijk bij verwerving geboekt te worden, hierop zijn 2 uitzonderingen
1. Opstellen van de 1e geconsolideerde jaarrekening: consolidatieverschil bepalen obv. de openingsbalans;
2. 1e opname van een dochtervennootschap: consolidatieverschil bepalen obv. de openingsbalans.
Consolidatie: ga je bij dochters aan VMM elimineren? Geef eens een voorbeeld van zo een eliminatie.
Eliminatie van onderlinge vorderingen, schulden, kosten en opbrengsten is niet van toepassing aangezien er bij VMM geen samenvoeging gebeurt van activa en passiva, rechten en verplichtingen en kosten en opbrengsten.
Maar!!!
De resultaten van transacties tussen ondernemingen van de groep en ondernemingen waarop VMM toegepast wordt, moeten wel geëlimineerd worden voor zover de resultaten begrepen zijn in de boekwaarde van die ondernemingen.
Bv.: aankoop / verkoop van (i)MVA;
aankoop / verkoop van voorraad die nog op de balans staat op jaareinde;
waardeverminderen op deelnemingen;
gerealiseerde meer- of minderwaarde op deelnemingen.
Het deel (% aangehouden door de consoliderende vennootschap) in de meer, of minderwaarde wordt toegerekend op ““Ondernemingen waarmee een deelnemingsverhouding bestaat”” en op het ““resultaat van de VMM entiteit””.
Als een onderneming die in de consolidatie opgenomen wordt, dividenden ontvangen heeft van een onderneming waarop vermogensmutatie toegepast wordt, dan worden die dividenden uit het resultaat van de geconsolideerde onderneming (financieel resultaat) geëlimineerd.
Consolidatie: NCI (non controlling interest) kan dit negatief zijn?
BE GAAP
Het aandeel van minderheidsaandeelhouders: neen.
Uitzondering (hoewel logisch, ben ik hier niet 100% zeker van)
Tenzij en voor zover de minderheidsaandeelhouder de verplichting heeft, en in staat is, om die verliezen voor zijn rekening te nemen.
IFRS (IFRS 10.B94)
Ja, dit is mogelijk onder IFRS
An entity shall attribute the profit or loss and each component of other comprehensive income to the owners of the parent and to the non‑controlling interests. The entity shall also attribute total comprehensive income to the owners of the parent and to the non‑controlling interests even if this results in the non‑controlling interests having a deficit balance.
