4.4 Endogenität Flashcards
Gegeben
Wenn Korrelation zwischen e und x ungleich Null ist. (Siehe Formel)
Inkonsistent
Schätzer konvergiert nicht gegen seinen wahren Wert, wenn Stichprobengröße steigt.
Ursachen
- Simultanität
- Selbstselektion
- Fehlende Variablen
Berücksichtigung von Endogenität im Modell
- Korrektur der Modellspezifiktion , z. B.
- > fehlende Variablen aufnehmen
- > Mehrgleichungssystem bei Simultanität
-Schätzung mit Instrument Variablen
Instrument-Variablen: Grundidee
Endogene unabhängige Variable wird ersetzt durch Instrument(e).
Instrument-Variablen: Anforderungen
- Stark korreliert mit endogener unabh. Var. x (starkes Instrument)
- Nicht korreliert mit Fehlerterm e (valides Instrument)
- Mindestens so viele Instrument Var. wie endogene unab. Variablen
Instrument-Variablen: Vorgehen
Schätzung mit Two Stages Least Squares (2SLS)
- Schritt: Regression der unabh. endogenen Var. x auf Instrument Var. z
- Schritt: Prognose von x^ und Ersetzen von x durch x^ in der Ausgangsgleichung
Instrument-Variablen: Güte
Instrument Variablen lösen Endogenitäts Problem, wenn geeignete Instrumente
gefunden werden können.
-> Falls nicht, ist Kur evtl. schlimmer als ursprüngliche Problem!
Instrument-Variablen: Problem
- Hohe Korrelation mit Fehlerterm e -> Endogenitätsproblem nicht gelöst, Schätzer verzerrt
- Geringe Korrelation mit unabh . Var. x -> ineffizient
Propensity Score Matching
Geeignet zur Lösung von Selbst Selektions Problemen.
Grundidee:
- Quasi Experiment
- Künstlich vergleichbare Treatment und
- Kontrollgruppen herstellen Identifikation von „Zwillingspaaren“
- > Unterschiede möglichst nur im Treatment
Vorgehensweise:
- Berechnung eines Propensity Scores für jeden Probanden: Wahrscheinlichkeit,
dass ein Proband das Treatment erhält in Abhängigkeit von Kovariaten (Log. Reg.)
- Matchen von Probanden mit ähnlichen Propensity Scores
Güte : hängt ab von Eignung der Kovariate
(müssen Treatment Wahrscheinlichkeit gut vorhersagen)
