Lån Flashcards
Hva er humankapital?
Humankapital omgjøres over tid til finansiell kapital
“Det vi er verdt idag”
Humankapital refererer til ferdigheter og kunnskap hos individer som kan omdannes til økonomisk verdi.
Hvorfor er lån nyttig for unge?
Lån kan fremskynde konsum og investeringer
Dette gir unge mulighet til å realisere planer tidligere.
Hvilke spørsmål bør vurderes før man tar opp lån?
- Hvor mye skal vi låne?
- Skal vi ha fast eller flytende rente?
- Hvilken nedbetalingsform skal vi ha?
Disse spørsmålene er avgjørende for å forstå lånevilkårene.
Hva er de ulike gjeldsformene?
1. Boliglån
- Nedbetalingslån
- Ramme(fleksi)lån
2. Forbrukslån
Ulike gjeldsformer har forskjellige vilkår og bruksområder.
Hvorfor er det mer effektivt å gå til banken enn markedet for lån?
- Ulik tidshorisont
- Diversifisering
- Lave transaksjonskostnader
Banken kan tilby bedre vilkår og lavere kostnader enn markedet.
Hva kalles en banks forpliktelser?
Og hva inkluderer det?
Finansiering eller funding
Dette inkluderer alle kilder til kapital som banken bruker for å låne ut.
Hva er de tre hovedkildene til funding for en bank?
- Kundeinnskudd
- Markedsfinansiering
- Egenkapital
Disse kildene er essensielle for bankens likviditet.
Hva er utlånsmargin?
Differansen mellom gjennomsnittlig rentesats på utlån og 3-måneders NIBOR
Utlånsmarginen er viktig for bankens inntjening.
Nibor er en samlebetegnelse på pengemarkedsrenter med ulike løpetider. Rentene skal gjenspeile hva en bank krever for et usikret utlån i norske kroner til en annen bank.
Hva er innskuddsmargin?
Differansen mellom 3-måneders NIBOR og gjennomsnittlig rentenivå på innskudd
Innskuddsmarginen påvirker bankens kostnader ved å tiltrekke innskudd.
NIBOR er en samlebetegnelse på pengemarkedsrenter med ulike løpetider. Rentene skal gjenspeile hva en bank krever for et usikret utlån i norske kroner til en annen bank.
Rentemargin til bankene =
Utlån- + innskuddsmargin
Hva er obligasjoner med fortrinnsrett (OMF)?
En samling av en gruppe lån som plasseres i et eget selskap, et boligkredittselskap
Kan investere direkte i denne obligasjonen med sikkerhet i pant i de belånte boligene.
Hva er kredittrisiko?
Risiko for ikke å få tilbakebetalt hele eller deler av et utlån
Kredittrisiko er en av de største risikoene for banker.
Hva er likviditetsrisiko?
Risikoen for at banken ikke klarer å oppfylle sine forpliktelser uten vesentlige ekstraomkostninger
Likviditetsrisiko kan føre til alvorlige problemer for en bank.
Hva er markedsrisiko?
Risiko for tap på poster på og utenfor balansen som følge av endringer i markedspriser
Markedsrisiko kan oppstå fra ulike finansielle instrumenter.
Hva er operasjonell risiko?
Risiko knyttet til utilstrekkelige kontrollsystemer og menneskelig svikt
Operasjonell risiko kan påvirke bankens daglige drift.
Hva består kredittrisiko av?
- Hva banken forventer å tape på utlånet
- Hva det koster å holde ekstra mye kapital for å tåle tap
Dette inkluderer både forventet tap og buffer mot ekstraordinære tap.
Hva er kapitalkrav?
Ansvarlig kapital ≥ 8% av risikovektet grunnlag
Buffer mot store tap
Kapitalkravene sikrer at banken har tilstrekkelig kapital til å dekke tap.
Hva er regulatorisk kapital?
Minimumskrav til ansvarlig kapital for at banken skal regnes som solvent
Solvent = i stand til å betale gjeld
Regulatorisk kapital er avgjørende for bankens stabilitet.
Hva er kapitalbuffer?
Ansvarlig kapital utover regulatorisk kapital
Kapitalbufferen gir banken ekstra sikkerhet mot tap.
Hva er risikovektet beregningsgrunnlag?
En vektet sum av bankens eiendeler som er eksponert for kredittrisiko, operasjonell risiko og markedsrisiko
Dette grunnlaget brukes for å beregne kapitalkrav.
Hva er forventningshypotesen?
Rentekurven gir et anslag for fremtidige korte renter
Forventningshypotesen er viktig for fastsetting av renten
Hva er likviditetspreferansehypotesen?
Aktører i markedet krever kompensasjon for å holde obligasjoner eller lån med annen tidshorisont enn egen horisont
For fastsetting av renten
Dette påvirker etterspørselen etter ulike lån.
Hvilke typer rentevilkår finnes?
- Flytende rente
- Fast rente
- Variabel rente
- Rentetak
Rentetak = Kombinasjon av fast og flytende. Flytende opp til et maksimumsnivå
Hva er gjeldsbetjeningsevne?
Hvorvidt husholdningenes inntekt er stor nok til å betale på lånet
Betjeningsevne vurderes ofte for å unngå betalingsproblemer.
Hva er gjeldsbelastning?
(Formel)
Gjeld/Disponibel inntekt
Gjeldsbelastning er et viktig mål på økonomisk helse.
Betjeningsevne
- Ikke overstige 5 ganger bruttoinntekt
- Tåle renteheving på 3%
- Tåle rente på minst 7
Rentebelastning
(Formel)
Renteutgifter / (Disponibel inntekt + Renteutgifter)
Hva skjer med husholdningenes sårbarhet ved høyere andel fastrente?
Sårbarheten reduseres
Høyere andel fastrente gir mer stabilitet i husholdningenes økonomi.
Hvilke konsekvenser har flytende rente i perioder med sterk inflasjon?
Kan gjøre det tungt å betjene lån
Flytende rente kan føre til høyere kostnader i inflasjonsperioder.
Hva er flytende rente?
Flytende rente skal svinge i takt med konjunkturene og virke stabiliserende på totaløkonomien.
Rente som ofte er 0,5%-1% lavere enn fast rente
Hva er overkurs i forbindelse med fastrenteavtale?
Overkurs oppstår hvis fastrenteavtale brytes
Dette kan føre til økonomiske konsekvenser for låntaker.
Hvilke betingelser må hensyntas ved refinansiering?
- Betingelsene knyttet opp mot eksisterende lån
- Betingelsene ved det nye lånet
- Eventuelle gebyrer ved tidlig innfrielse/opptak av lån
Når aksepteres det nye lånet ved refinansiering?
Når renten på det nye lånet er lavere enn på det gamle
Husk at underkurs/overkurs ved innfrielse er skattepliktig/-fradragsberettiget.
Hva er innløsningskurs for fastrente ved rentenedgang?
Beløpet som må betales for å innfri lånet før avtalt tid
(Overkurs)
Dette kan være betydelig avhengig av renteforholdene.
Hva er fordelene med studielån sammenlignet med banklån?
- Rente koblet mot statsrente
- Ingen kredittvurdering
- Ingen sikkerhet for lånet
- Rentefritt så lenge man er student
- Gratis gjeldsforsikring
- Rentefritak ved sykdom, militæret eller arbeidsledighet
Hva vurderer banken når de avgjør hvor mye du bør låne?
- Innhenting av ligningsdata og lønn
- Takst av bolig
- Betjeningsevne
- Belåningsgrad
- Tilleggssikkerhet
Hva er renteparitetshypotesen?
Endringer i valutakursen vil eliminere eventuelle renteforskjeller
Kan være fristende å låne i lavrente land, men ikke alltid like lurt som man tror
Hva er avdragsfritt lån?
Lån der man ikke betaler avdrag i en bestemt periode
Dette kan gi større likviditet i kortere perioder.
Fyll ut: Lånet må normalt ikke overstige ______ av boligverdien.
85%
Hva er observasjonsperioden for flytende rente?
2 måneder
Denne perioden avsluttes 2 måneder før flytende rente blir gjeldende.
Hva er fordelene med fast rente?
- Fast rente gir forutsigbarhet
og gjør planleggingen
enklere - Fast rente er en forsikring
mot ekstreme tilfeller med
høy rente
Maksimal rente og gjeld
I = r(1-t)G + a*G
I = Inntekt for betjening av gjeld
r = rente
T = skattesats
a = Avdragsandel på Gjeld
Belåningsgrad
Lånet bør normalt ikke overstige 90% av boligens markedsverdi.
Ved avvik må det foreligge tilleggssikkerhet
For lån over 60% av boligens verdi bør det kreves avdragsbetaling
fra første termin
