Fundos de investimentos/ Estratégia de Alocação em fundos Flashcards
O que é o Market timing? (temporização de mercado)
é uma estratégia de curto prazo que permite o gestor a entrar e sair no momento certo do mercado para aproveitar os preços favoráveis, instrumento poderoso para bater o benchmark
Quais são as 3 estratégias de alocação em fundos?
Market timing, Stock picking e arbitragem
o que é o stock picking?
estratégia que aposta em ações com maiores potenciais de retornos
o que é a arbitragem?
estratégia de venda de um mesmo ativos ou mesma ação.
a estratégia de alocações de fundos podem cobrar taxa de performance? (Market timing, Stock Picking e Arbitragem)
sim, pode ser cobrada a taxa de performance
O que são os Exchange Traded Funds?
Fundos negociados na bolsa, os famosos fundos de índice
O que é o fundo de investimentos imobiliários? (FII)
o FII é destinado para empreendimentos, imóveis e prédios, shopping, e também existe ativos ligados ao setor mobiliarário
Qual é a forma que FII são comercializados?
são comercializados como fundos fechados
Qual é a duração de um fundo de investimento imobiliário?
determinada ou indeterminada
o que é lucro auferido?
é lucro depois de tirar custos e receitas
como é a distribuição de um fundo de investimento imobiliario?
no mínimo, são distribuídos 95% dos lucros auferido
em um fundo de investimento imobiliário, qual é a porcentagem máxima que se deve investir do seu patrimônio líquido?
no máximo 25%, TEMPORARIAMENTE, em cotas de fundo ou em título de renda fixa
Quais mercados O fundo de investimentos imobiliários não opera?
mercado futuro e de opções
o que é o F.I.D.C?
é o fundo de investimentos em direitos de créditos
o que são os direitos de créditos?
são dívidas de organizações que são vendidas para pode comprar mais materiais (lembrar da história da renner)
O F.I.D.C pode ser fundosde qual seguimento?
aberto e fechado
quais são os benefícios do F.I.D.C?
para quem cede: diminui o risco de não receber
para empresas: liquidez no mercado de crédito
para investidor: maior rentabilidade de crédito, mais que o renda fixa tradicional
para quem é indicado o F.I.D.C?
para investidor qualificado, que tenha seu patrimônio maior que milhão
Qual é o valor mínimo para aplicar na F.I.D.C?
25.000,00 reais
Quais são os 2 números mágicos da F.I.D.C?
50 e 25
Qual porcentagem o F.I.D.C deve ter no mínimo na sua carteira?
50% do seu patrimônio em direitos creditórios
Qual é o principal risco da F.I.D.C?
Crédito da carteira de recebíveis
onde o FIDC pode operar?
no mercados de derivativos (bolsa e balcão)
O que é o fundo de investimento em participações? FIP
fundos que investe em participações, ou seja, empresta dinheiro para empresas que estão começando e em desenvolvimento
quais são as características do FIP?
é fundo fechado
é vendido na bolsa
Qual é a porcentagem mínima que um FIP deve ter na sua carteira?
90% no mínimo
Quais são os ativos que tem em um fundo de investimentos em participação de uma empresa? FIP
ações, debêntures e bônus de subscrição
O FIP participa de que?
participa de início de empresas, ou seja, no desenvolvimentos de empresas
o que é PRIVITE EQUATY?
Capital privado, sãofundo que aplicam em desemvolvimento de empresas que estão crescendo
qual é a categoria de capital semente do FIP?
empresas com receitas brutal até de 16 milhões anuais
qual é a categoria de empresas emergente do FIP?
empresas com receitas brutal anual de 300 milhoes
o que é a FIP-IE?
fundo de investimento em participações e infraestrutura
para quem são destinados os FIPS?
a investidores qualificados com mais de 1 milhão
o que são fundos OFF SHORE?
são fundos aplicados no exterior
onde são as sede dos fundos off shore?
suas sedes são localizadas no exterior, mas há um gestor dos seus ativos no Brasil
o que é uma alíquota regressiva?
vai diminuindo
o IR de um fundo incide somente sobre os….
rendimentos
onde aparece o IOF?
Curto prazo e longo prazo
o IOF incide até 29 dias, o que isso significa?
que o IOF é cobrado dos fundo de curto prazo e longo prazo
o IOF de um fundo é cobrado em 30 dias?
não, é sento de tributação, o IOF é zero
o IOF incide apenas antes ou depois do IR?
antes
é isento a cobrança de IOF de um fundo de investimento de renda fixa somente quandoo resgate…
acontece igual ou depois de 30 dias
o IOF é cobrado por tabela?? e é calculado sobre?
cobrado pela tabela regressiva e calculado pelo rendimento
em fundo de investimento COM CARÊNCIA, caso resgatado antes do prazo, é cobrado uma taxa de quantos %?
0,5% ao dia e sobre o rendimento
Qual é a vantagem do FII para PF?
isento de dividendo
paga IR somente sobre o ganho capital de 20% (sempre)
O que é o dividendo?
distribuição mensal do lucro
Quem recolhe IR de FII? atravésde? e em que período?
O própio cotista através de DARF
até o último dia útil do mês subsequênte
Quais são as regras do FII para que a PF seja isento de pagamento de dividendos?
As cotas devem ser negociadas na bolsa ou no mercado de balcão
O fundo deve ter no mínimo 50 cotista
O cotista deve ter menos de 10% das cotas
Quantos % de lucros deve ser distribuidos pela FII?
95%
Direitos creditórios é a mesma coisa de
recebíveis
Quem recolhe o IR em fundos? e sobre o o que?
Administrador
e o IR em fundo é só sobre a rentabilidade
Quem é o administrador?
Responsável legal perante a lei que responde pelos investidores
Tabela para decorar IR
até 180 = 22,50%
181 a 360 = 20%
361 até 720 = 17,5%
+ de 720 = 15%
Em fundo de ações, enquanto não tem resgate….
Não tem IR em fundo de ações, só tem IR quando houver resgate
Qual é a aliquota única de IR em fundo de ações?
15%
Qual é os meses semestral que deve ser antecipado o IR em cotas nos fundos de curto e longo prazo? AÇÕES NÃO PARTICIPA DESSE ANTECIPAÇÃO DE IR
conhecida como COME-COTAS
Maio e Novembro
Qual é a alíquota do come-cotas no curto prazo e no longo prazo?
20%
15%
come-cotas não reduz valor, reduz o que?
reduz COTAS
