SERVICIOS DE INVERSION

Question 1

Un cliente que no es considerado como cliente sofisticado tiene contratado un servicio de inversión no asesorado de ejecución de operaciones con una Entidad Financiera, sin embargo, desea recibir recomendaciones personalizadas con respecto a las inversiones que realiza, ¿qué debe hacer para poder recibir el servicio de asesoría en inversiones?

Answer 1

El asesor debe cancelar el contrato no asesorado para después contratar el servicio asesorado.

Question 2

Se conoce con este nombre a las personas que ocupando un empleo, cargo o comisión en Entidades financieras o en Asesores en inversiones, o que, prestándoles un servicio, desarrollen actividades relacionadas con la elaboración de Reportes de análisis de Emisoras, Valores, Instrumentos financieros derivados o mercados, que se divulguen al público a través de medios impresos o electrónicos.

Answer 2

Analistas

Question 3

Para que un inversionista pueda ser considerado como cliente sofisticado debe mantener en promedio durante los últimos doce meses, inversiones en valores en una o varias Entidades financieras, por un monto de ____ millones de Unidades de Inversión.

Answer 3

3

Question 4

En qué servicio de inversión se proporciona el marco general de actuación?

Answer 4

Gestión de inversiones

Question 5

Se conoce con este nombre a la recepción de instrucciones, transmisión y ejecución de órdenes, en relación con uno o más Valores o Instrumentos financieros derivados, estando la Entidad financiera obligada a ejecutar la operación exactamente en los mismos términos en que fue instruida por el cliente.

Answer 5

Ejecución de operaciones

Question 6

Cuál es el plazo que deben cumplir los instrumentos para ser objeto de comercialización y/o promoción?

Answer 6

Valores gubernamentales con plazo menor a 3 años.

Question 7

Se conoce con el nombre de ___________________ al servicio en el cual se proporciona por parte de las Entidades financieras o de los Asesores en inversiones, de manera oral o escrita, recomendaciones o ________________ a un cliente, que le sugieran la toma de decisiones de inversión sobre uno o más productos financieros.

Answer 7

Asesoría en inversiones / consejos personalizados.

Question 8

Son conductas contrarias a los sanos usos o prácticas bursátiles de las entidades financieras

Answer 8

-Manipular las evaluación del cliente o del análisis del Producto financiero.
-Actuar en contra del interés del cliente.
-Revelar a los clientes información que induzca al error o falsa,

Question 9

Son obligaciones de las Entidades Financieras con respecto al personal en la prestación en el servicio de asesoría de inversiones.

Answer 9

-Capacitar al personal
- comunicar las politicas y los productos que ofrecen

Question 10

Son obligaciones de las Entidades Financieras en la prestación de servicios asesorados y no asesorados.

Answer 10

Proporcionar a los clientes una guía de servicios de inversión

Question 11

Un cliente acude a una Entidad Financiera ya que quiere contratar un servicio de inversión en el cual pueda recibir recomendaciones y/o consejos personalizados, que le sugieran la toma de decisiones de inversión sobre uno o más productos financieros, ¿qué servicio debe contratar?

Answer 11

Asesoría en inversiones

Question 12

Los Asesores en inversiones, podrán formular recomendaciones generalizadas respecto de los valores o instrumentos objeto de comercialización o promoción, en cuyo caso deberán proporcionar a sus clientes

Answer 12

-La información relativa al perfil del instrumento.
-Enumerar los beneficios potenciales, así como riesgos y advertencias.

Question 13

¿Cada cuando se revisa el marco general de actuación?

Answer 13

Semestralmente

Question 14

Son elementos que forman parte del contenido del Marco General de Actuación, excepto.

Answer 14

VaR

Question 15

Se conoce con este nombre a la toma de decisiones de inversión por cuenta de los clientes a través de la administración de cuentas que realice la Entidad Financiera o el asesor en inversiones, al amparo de contratos de intermediación bursátil, fideicomisos, comisiones o mandatos, en los que en todo caso se pacte el manejo discrecional de dichas cuentas.

Answer 15

Gestión de inversiones

Question 16

Información que debe conocer el personal en la prestación del servicio de asesoría de Inversiones

Answer 16

-Los documentos de oferta,
-Las disposiciones que regulen la prestación de los servicios de inversión asesorados.

Question 17

Un inversionista no está de acuerdo con el tipo de perfil que arrojó el perfilamiento realizado por el asesor, ¿qué debe realizar el asesor?

Answer 17

Comunicar la situación al Comité Responsable del Análisis de Productos Financieros.

Question 18

Son los criterios que deben considerarse por el Comité responsable del análisis de los productos financieros en la divulgación de las comisiones, excepto

Answer 18

No diferenciar aquellas que se cobren por administración o distribución de acciones.

Question 19

Por qué es importante realizar la evaluación de la razonabilidad de las operaciones que se llevan a cabo con clientes en servicios de inversión

Answer 19

Para poder justificar la estrategia de inversión que se llevará a cabo,

Question 20

Son elementos que forman parte del contenido de la guía de servicios de inversión que las Entidades Financieras están obligadas a entregar a sus clientes,

Answer 20

• Perfil de clientes .
• Instrumentos ofrecidos por la Entidad Financiera.
• Comisiones a cobrar por concepto de servicios de inversión.

Question 21

Son algunos de los elementos que debe tomar en consideración una Entidad o asesor para determinar el perfil del cliente en servicios de inversión asesorados

Answer 21

-La situación y capacidad financiera
- Los conocimientos y experiencia
- Los objetivos de inversión

Question 22

Un inversionista calificado tiene la característica de mantener en promedio durante los últimos doce meses, inversiones en valores en una o varias Entidades financieras, por un monto _____________________.

Answer 22

Mayor o igual a 3,000,000 de UDIS

Question 23

Son algunos de los elementos que debe tomar en consideración una Entidad o asesor para determinar el perfil del cliente en servicios de inversión asesorados

Answer 23

-Situación y capacidad financiera
- Conocimientos y experiencia
-Objetivos de inversión

Question 24

Si una persona tiene un contrato de servicios no asesorados y se quiere cambiar un servicio asesorado, ¿qué debe hacer?

Answer 24

El asesor debe cancelar el contrato no asesorado para después contratar el servicio asesorado.

Question 25

Para efectos de la razonabilidad, las Entidades financieras y los Asesores en inversiones deberán cumplir con:

Answer 25

Los límites máximos establecidos por el comité responsable del análisis de los productos financieros.

Question 26

Son características de las políticas para la diversificación de las carteras de inversión de los clientes

Answer 26

-Debe de ser en función de los perfiles
- Deberán ser elaboradas por el comité responsable de análisis
- Deberán establecer límites máximos a considerar al momento de la recomendación de inversión,

Question 27

En un servicio de inversión, los archivos deberán conservarse por las Entidades financieras durante un plazo de cuando menos _______ como parte integrante de su contabilidad.

Answer 27

5 años

Question 28

Son obligaciones de las Entidades financieras o los Asesores en inversiones que presten el servicio de gestión de inversiones

Answer 28

-Formular un marco general de actuación
- Deberán determinar el perfil de sus clientes y de los productos financieros
- Los asesores deberán acreditar que cuentan con los conocimientos y capacidades técnicas

Question 29

Cuáles son las consideraciones a tomar en cuanto al cobro de comisiones en servicios de inversión?

Answer 29

Se debe especificar si se cobrará una comisión por el servicio de asesoría de inversiones O por la realización de la operación

Question 30

Son conductas contrarias a los sanos usos o prácticas bursátiles de las entidades financieras

Answer 30

-Revelar a los clientes información que induzca al error o falsa,
- Actuar en contra del interés del cliente.
- Manipular, modificar, alterar o inducir cambios en los resultados de la evaluación del cliente

Question 31

Son características que deben cumplir los valores objeto de comercialización o promoción:

Answer 31

Su plazo debe ser igual o menor a tres años

Question 32

Se conoce con este nombre a la toma de decisiones de inversión por cuenta de los clientes a través de la administración de cuentas que realice la Entidad financiera o el Asesor en inversiones, al amparo de contratos de intermediación bursátil, fideicomisos, comisiones o mandatos, en los que en todo caso se pacte el manejo discrecional de dichas cuentas.

Answer 32

Gestión de inversiones

Question 33

Una Casa de Bolsa firmó como cotitular en la cuenta de uno de sus clientes más importantes, dicho cliente posteriormente desea que la misma Institución le preste servicio de intermediación de valores con el público inversionista, ¿es posible llevar a cabo la petición del cliente?

Answer 33

No, ya que, no está permitido participar al mismo tiempo como intermediario y cotitular de una cuenta con clientes.

Question 34

Es uno de los criterios aplicables al cobro de comisiones por concepto de los Servicios de inversión convenidos con el cliente.

Answer 34

Solamente podrán cobrar las comisiones por concepto de los servicios de inversión que hayan sido efectivamente prestados

Question 35

Servicio de inversión que habla sobre proporcionar por parte de las Entidades financieras, a través de sus apoderados para celebrar operaciones con el público y por cualquier medio, recomendaciones generalizadas con independencia del perfil del cliente, sobre los servicios que la propia Entidad financiera proporcione.

Answer 35

Comercialización y/o promoción

Question 36

La señora Odalis Crisóstomo es un cliente cuyo saldo promedio de sus inversiones en los últimos dos ejercicios asciende a 3,000,000 de udis e ingresos de 1,000,000 de udis, cierto día acude a su casa de bolsa a solicitar la recompra de las acciones, el asesor recibe las instrucciones y las ejecuta tal y como las solicita el cliente, ¿qué servicio de inversión proporcionó el asesor?

Answer 36

Servicio no asesorado

Question 37

Cierto día se presenta la señora Ana Garduño a su casa de bolsa a solicitar información sobre las diferentes opciones de inversión de dicha institución y los servicios que puede contratar, el asesor que la atiende le ofrece el servicio de la toma de decisiones de inversión a través de la autorización por parte de la casa de bolsa, amparado en el marco general de actuación, ¿qué servicio de inversión se ofreció?

Answer 37

Servicio asesorado

Question 38

El señor Gustavo Castro acude a una institución financiera ya que tiene la intención de invertir parte de su patrimonio en el mercado de valores, comentándole al asesor que lo atiende que se encuentra interesado en adquirir instrumentos que le otorguen altos rendimientos y que además pueda tener acceso a acciones nacionales e internacionales, al determinar los objetivos de inversión y basado en su perfil de cliente, el asesor le brinda una recomendación personalizada de un portafolio de inversión compuesto por acciones así como invertir en un reporto a 4 días, ¿qué servicio de inversión proporcionó el asesor?

Answer 38

Servicio asesorado

Question 39

Gabriela Morán se presenta a la casa de bolsa en la que mantiene invertidos sus recursos, el motivo de su visita es por qué desea invertir el dinero obtenido de la liquidación de su anterior trabajo, al llegar a la sucursal se percata de las opciones de inversión que la institución ofrece a la clientela a modo de recomendaciones generalizadas con independencia del perfil de cada cliente, fijando su atención en un fondo de inversión con calificación AAA/2 cuyas características son la disponibilidad diaria, baja volatilidad y alta calidad crediticia, y que por tal motivo, no requieren de un proceso de asesoría personalizado, cabe mencionar que las decisiones sobre la cuenta serán a cargo del cliente, ¿qué tipo de servicio de inversión ofrece la entidad financiera en este caso?

Answer 39

Servicio no asesorado

Question 40

Elementos que deben contemplar las entidades financieras para determinar el perfil del cliente en servicios de inversión asesorados:

Answer 40

• Situación financiera
• conocimientos y experiencia en materia financiera,
• Objetivos de inversión del inversionista.

Question 41

Son algunas de las obligaciones que deben cumplir las entidades financieras para determinar el perfil del cliente en servicios de inversión asesorados

Answer 41

• plantear preguntas claras y comprensibles
• Documentar y guardar la documentación

Question 42

Las entidades financieras o los asesores en inversiones que proporcionen asesoría de inversiones, previo a cada recomendación, consejo o sugerencia personalizada deberán asegurarse de que son _________ para el cliente y cuenta de que se trate, verificando la congruencia entre el ___________ de que se trate y el ___________________ financiero.

Answer 42

razonables - perfil del cliente – perfil del producto.

Question 43

Para efectos de la razonabilidad, las entidades financieras y los asesores en inversiones deberán cumplir con:

Answer 43

Los límites máximos establecidos por el comité responsable del análisis de los productos financieros.

Question 44

Son características de las políticas para la diversificación de las carteras de inversión de los clientes

Answer 44

• Debe de ser en función de los perfiles de inversión determinados.
  -Elaboradas por el comité responsable del análisis de los productos financieros.
• Deberán establecer límites máximos a considerar al momento de la recomendación de inversión

Question 45

Condiciones bajo las cuales las entidades financieras o los asesores en inversiones pueden establecer estrategias estandarizadas:

Answer 45

Cuando los clientes tengan perfiles de inversión semejantes, siempre y cuando la realización de dichas operaciones no afecte las carteras del resto de los clientes que usen tal estrategia.

Question 46

Los asesores en inversiones podrán formular recomendaciones generalizadas respecto de los valores o instrumentos objeto de comercialización o promoción, en cuyo caso deberán proporcionar a sus clientes:

Answer 46

-La información relativa al perfil del valor de que se trate
- enumerar los beneficios potenciales y riesgos
-

Question 47

Brenda Robledo acude a una Casa de Bolsa ya que tiene la intención de invertir $250,000.00 en el mercado de valores, comentándole al asesor que lo atiende que se encuentra interesada en adquirir instrumentos que le otorguen altos rendimientos y que además pueda tener acceso a acciones nacionales e internacionales, al determinar los objetivos de inversión de su cliente, el asesor le ofrece crear un portafolio de inversión compuesto por acciones de Walmart y Cemex, adicionalmente le comenta sobre las acciones de Facebook con valor de 137.98 dólares, Netflix en 297.52 dólares y Apple en 148.26 dólares, tomando en cuenta el tipo de cambio FIX que se encuentra en $19.80, por último, le ofrece invertir en un reporto con la tesorería de la casa de bolsa a 2 días, con una tasa premio pagadera del 2 %, el intermediario asigna cetes al cliente con 89 días por vencer y tasa de descuento es del 1.40 %, la señora Robledo toma en cuenta las recomendaciones del asesor y decide invertir en el reporto. ¿Qué servicio de inversión se proporcionó?

Answer 47

Asesoría de inversiones

Question 48

Un día acude a la casa de bolsa Actinver Ana Arámbula a solicitar información de las diferentes opciones de inversión de dicha institución y los servicios que puede contratar, el asesor que la atiende le ofrece el servicio de la toma de decisiones de inversión a través de la autorización por parte de la casa de bolsa, ante el servicio de inversión mencionado la señora Ana decide acceder e invertir su dinero, solicitando que en el contrato ella y su hijo puedan manejar la cuenta de manera autónoma, y que su hermano sea el beneficiario, ¿qué servicio de inversión se proporcionó?

Answer 48

Gestión de inversiones

Question 49

Un inversionista se presenta a la casa de bolsa en la que mantiene invertidos sus recursos, el motivo de su visita es por qué requiere invertir el dinero obtenido de la venta de su casa, al llegar a la sucursal se percata de las opciones de inversión que la institución ofrece a la clientela a modo de recomendaciones generalizadas con independencia del perfil de cada cliente, fijando su atención en un fondo de inversión con calificación AAA, cabe mencionar que las decisiones sobre la cuenta serán a cargo del cliente. ¿Qué tipo de servicio de inversión ofrece la entidad financiera en este caso?

Answer 49

Comercialización y/o promoción

Question 50

Un cliente se presenta con su hijo a una casa de bolsa para contratar un fondo de inversión en el cual ambos puedan girar instrucciones, el detalle es que ambos desconocen el funcionamiento del mercado de valores, por tal motivo el asesor que los atiende les proporciona recomendaciones personalizadas por escrito, sugiriéndoles el fondo de inversión “DEUDAGUB”, brindándoles un documento con toda la información detallada, los riesgos y comisiones de dicho instrumento, ¿qué servicio de inversión se ofreció a los clientes?

Answer 50

Asesoría de inversiones

Question 51

Como parte de las obligaciones de las entidades financieras en la prestación de servicios de inversión, estas deberán entregar a sus clientes un comprobante de cada operación que realicen, ¿cuándo debe entregarse este comprobante?

Answer 51

A más tardar el primer día hábil siguiente a aquel en que se hayan realizado la operación.

Question 52

Prever en el marco general de actuación la forma, términos y periodicidad en que las entidades financieras o los asesores en inversiones estarán obligadas a informar al cliente de su actuación; determinar el perfil de sus clientes y de los productos financieros, así como realizar la evaluación de la razonabilidad de las operaciones que efectúen; ajustarse a la política para la diversificación de las carteras de inversión de sus clientes; acreditar que cuentan con los conocimientos y capacidades técnicas para proporcionar dicho servicio, forman parte de:

Answer 52

as obligaciones de las entidades financieras o los asesores en inversiones que presten el servicio de gestión de inversiones.

Question 53

La información relativa al perfil del valor de que se trate y el enumerar los beneficios potenciales, riesgos, costos y cualquier otra advertencia que deba conocer el cliente, forman parte de:

Answer 53

Los elementos para determinar el perfil del producto

Question 54

Las entidades financieras no podrán celebrar contratos de intermediación bursátil o de administración de valores en los que sean cotitulares de las cuentas de sus clientes, forman parte de:

Answer 54

Las prohibiciones de las entidades financieras o los asesores en inversiones en la prestación de servicios de inversión.

Question 55

las entidades financieras que actúen como líderes colocadores, miembros del sindicato colocador o participen en la distribución de los valores, no podrán realizar o ejecutar operaciones por cuenta propia respecto de valores objeto de oferta pública, cuando durante el periodo de dicha oferta existan instrucciones u órdenes de sus clientes pendientes de realizar o ejecutar sobre los mismos valores, salvo que tales operaciones se realicen en igualdad de condiciones, o bien, se trate de subastas en las que no pueda tener acceso el gran público inversionista de manera directa, dichos acuerdos forman parte de:

Answer 55

Las prohibiciones de las entidades financieras o los asesores en inversiones en la prestación de servicios de inversión.

Question 56

cuando se realicen recomendaciones, consejos o sugerencias o lleven a cabo operaciones que no sean acordes con el perfil de inversión del cliente, o bien, proporcionen información falsa o engañosa, percibiendo un ingreso, comisión o cualquier otra contraprestación por dichas actividades, se habla de:

Answer 56

Presunciones de conflicto de interés.

Question 57

En caso de que la emisora de dichos instrumentos forme parte del mismo Consorcio o Grupo empresarial al que pertenezca la casa de bolsa, institución de crédito, sociedad operadora de fondos de inversión, sociedad distribuidora de acciones de fondos de inversión o Asesor en inversiones que no sea independiente se tomará como:

Answer 57

Casos de conflicto de interés.

Question 58

La señora Odalis Crisóstomo es un cliente cuyo saldo promedio de sus inversiones en los últimos dos ejercicios asciende a 3´000,000 de udis, e ingresos de 1´000,000 de udis, cierto día acude a su casa de bolsa a solicitar la recompra de las acciones en las que invierte, el asesor que la atiende recibe las instrucciones y las ejecuta tal y como fueron solicitadas, ¿qué servicio de inversión proporcionó?

Answer 58

Ejecución de operaciones.

Question 59

Cierto día se presenta la señora Ana Garduño a su casa de bolsa a solicitar información de las diferentes opciones de inversión de dicha institución y los servicios que puede contratar, el asesor que la atiende le ofrece el servicio de la toma de decisiones de inversión a través de la autorización por parte de la casa de bolsa, amparado en el marco general de actuación, ante el servicio de inversión mencionado la señora Ana decide acceder e invertir su dinero, solicitando que en el contrato ella y su hijo puedan manejar la cuenta de manera autónoma, y que su hermano sea el beneficiario. Con base en la información proporcionada anteriormente, responda lo siguiente: ¿qué servicio de inversión se ofreció?

Answer 59

Gestión de inversiones.

Question 60

Carlos Rangel se presenta a la entidad financiera en la que mantiene invertidos sus recursos, el motivo es por qué ahora desea reinvertir el dinero obtenido por la venta de su auto, al llegar a la entidad se encargan de perfilarlo adecuadamente, y de ofrecerle recomendaciones personalizadas con base a su perfil de inversionista, el servicio que se le ofreció en este caso al señor Rangel es:

Answer 60

Asesoría de inversiones.

Question 61

osé Cuervo se presenta a una entidad financiera con la intención de comprar acciones de un fondo de inversión de bajo riesgo, el ejecutivo que lo atiende le hace recomendaciones generalizadas sobre productos con calificación de AAA y con plazos no mayores a 360 días, ¿qué servicio de inversión se proporcionó al cliente?

Answer 61

Comercialización y/o promoción