Módulo 4 Flashcards
Quem é o proprietário do patrimônio de um fundo de investimento?
Os cotistas.
O que faz um: 1) Administrador 2) Gestor 3) Custodiante de um fundo de investimento?
1) Cuida da parte burocrática
2) Faz a compra e venda de ativos
3) Guarda os ativos
De quem é a propriedade dos ativos de um Fundo de Investimento?
Do fundo.
DE quem é a propriedade do patrimônio de um fundo de investimento?
Dos cotistas.
Qual a diferença de Fundos de Investimentos e Fundos de Investimento em Cotas?
Fundos de investimento investe diretamente nos ativos do mercado, já os fundos de investimento em cotas tem que ter no mínimo 95% de seus investimentos compostos por outros fundos de investimento.
Diferencie um Fundo Aberto de um Fundo Fechado.
Fundo Aberto: cotista pode entrar e sair a qualquer momento (com a compra garantida pelo administrador)
Fundo Fechado: cotista não pode entrar e sair a qualquer momento (a não ser que venda sua cota no mercado secundário, B3)
O que é o “prazo de carência” de um Fundo de Investimento Aberto?
É o prazo mínimo para a pessoa poder resgatar seu dinheiro.
O que é a Cota de Abertura de um fundo de investimento? Para quem ela é permitida?
É o preço da cota do fundo na hora da abertura da bolsa (já é conhecida previamente [PL/N]).
É permitido para Fundos de Renda Fixa e Fundos Exclusivos.
O que é a Cota de Fechamento de um fundo de investimento? Para quem ela é permitida?
É o preço da cota calculado e divulgado ao final do dia (no fechamento da bolsa).
É permitido a para todos.
O que é COTIZAÇÃO?
É o processo de transformar $ em cota.
O que é DESCOTIZAÇÃO?
É o processo de transformar cota em $.
Descotização = Resgate??
Não.
Qual a diferença de Descotização e resgate?
Resgate é SOLICITADO pelo cliente (D+0) e a Descotização ocorre em D+3 e depois será feito e pagamento ao cliente.
A descotização tem um prazo máximo? E o pagamento do cliente?
Descotização não tem prazo, mas após ela ser efetivada o funda tem até no máximo 5 dias para efetuar o pagamento.
Fatos relevantes relacionados a um fundo de investimento devem ser avisados a quem e em qual prazo?
Aos cotistas e à CVM imediatamente.
Quais assembleias de cotistas existem?
Ordinárias e Extraordinárias.
As assembleias ordinárias devem ocorrer de quanto em quanto tempo?
No mínimo 1 vez por ano.
Quem deve fazer a marcação a mercado das cotas de um fundo? Quem é o responsável?
Quem faz é o custodiante, mas quem tem a responsabilidade é o Administrador.
Quem tem responsabilidade se um fundo der prejuizo?
Ninguém, pois não dão garantia de ganhos.
Quando se deve remunerar um gestor de um fundo de investimento com a “Taxa de Performance”?
Quando o fundo tem um ganho maior que o benchmark. (A cada 180 dias).
O que são os Fundos de Investimento Passivos?
São aqueles que buscam acompanhar o Benchmark.
O que são os Fundos de Investimento Ativos?
São aqueles que buscam superar o Benchmark.
Um Fundo de Investimento de Renda Fixa tem que ter quanto do seu patrimônio, no mínimo, em renda fixa?
80%
Quais são as 6 subcategorias de um Fundo de Investimento de Renda Fixa?
Curto Prazo (prazo médio < 60 dias)
Longo Prazo (prazo > 60 dias)
Referenciado (95% dos ativos fazem referência ao benchmark)
Dívida Externa (80% dos ativos em renda fixa emitida fora do mais)
Simples(95% do seus ativos em Títulos Públicos Federais)
Crédito Privado ( mínimo 50% dos ativos em crédito privado)
