Fonction financière et comptable

Question 1

Qu’est ce que la comptabilité ?

Answer 1

Processus de transformation de l’information financière qui vise à saisir, à mesurer et à présenter, dans une forme utile à la prise de décision, les activités économiques de l’entreprise pour répondre aux besoins des différents intervenants avec qui celle-ci fait affaire. Permet de répertorier tous les mouvements de flux, les dépenses et les recettes de l’entreprise.

Question 2

Quel est la définition de la finance ?

Answer 2

Établir les décisions d’investissement, de financement et de rémunération futures.

Question 3

Quels sont les objectifs de la fonction de comptabilité et finance ?

Answer 3

• Donner des informations sur la situation financière de l’entreprise vis à vis des partenaires extérieurs.
• Faciliter la prise de décision en regroupant et synthétisant des données économiques.
• Trouver les capitaux nécessaires au développement de l’entreprise.

Question 4

Qu’est-ce qu’un état financier ?

Answer 4

Servent à évaluer dans quelle mesure, du point de vue financier, une entreprise a atteint son objectif global.

N’ont pas pour objectif de mesurer la valeur de l’entreprise sauf dans des cas particuliers comme la liquidation éventuelle.

Il n’existe, à vrai dire, aucun instrument de mesure suffisamment précis pour comptabiliser certains éléments comme la valeur du capital humain, la valeur des marques de commerce, etc..

Question 5

Quels sont les parties prenant aux états financier ?

Answer 5

Direction : Incombe la responsabilité des états financiers

C.A. : Représente les actionnaires ou les membres selon la forme juridique

Comité vérification : Intervient à la demande du Conseil d’administration et collabore avec les vérificateurs externes

Vérificateurs externes : Mandatés par le CA en raison de l’indépendance dont ils jouissent par rapport à l’entreprise

Question 6

Quels sont les différents états financiers ?

Answer 6

Bilan

• Situation financière

État des résultats

• Rentabilité

État des bénéfices non-répartis

• Surplus accumulés

État des flux de trésorerie

• Viabilité, solvabilité à court terme

Notes complémentaires

• Alléger le bilan

Question 7

Qu’est ce qu’un bilan ?

Answer 7

Exprime la situation financière de l’entreprise à une date donnée, habituellement à la date à laquelle l’exercice financier se termine.

La situation financière est constituée de deux éléments toujours égaux:

1. ce que l’entreprise possède
2. les capitaux qu’elle a obtenus

Question 8

Quels sont les actifs du bilan à court et long terme?

Answer 8

ACTIF À COURT TERME

• Encaisse
• Placements temporaires
• Clients
• Stocks (matières premières, produits en cours, produits finis)

ACTIF À LONG TERME

• Placements à long terme
• Immobilisations (terrain, équipement, etc.)

Question 9

Quels sont les passifs du bilan à court et long terme ?

Answer 9

PASSIF À COURT TERME

• Emprunts bancaires de moins d’un an
• Fournisseurs et charges à payer
• Intérêts à payer
• Dividendes à payer
• Impôts sur les bénéfices à payer
• Tranche de la dette à long terme échéant à moins d’un an

PASSIF À LONG TERME

• Emprunts hypothécaires ou de plus d’un an
• Obligations découlant de contrats de location-acquisition

Question 10

Qu’est ce que l’avoir de l’actionnaire ou capitaux propre dans le bilan ?

Answer 10

• Capital-actions (ce qui est investi par les actionnaires)
• Bénéfices non répartis

L’avoir plus le passif doit toujours égaler l’actif sinon il y a une erreur dans les livres comptables

Question 11

Qu’est ce que l’états des résultats ?

Answer 11

L’état des résultats présente les efforts investis dans l’exploitation de l’entreprise durant une période donnée.
Il est constitué de 3 éléments principaux:

1. Les produits, les revenus
2. Les charges
3. Le résultat net des efforts

• Produits d’exploitation
• Coût des marchandises vendues
• Frais de vente
• Frais d’administration
• Autres produits et autres charges Impôt sur les bénéfices
• Bénéfices

Question 12

Qu’est ce que l’état des bénéfices non-répartis ?

Answer 12

Rend compte des opérations qui ont fait varier le solde des bénéfices non répartis durant une période donnée. Il s’agit d’un état financier qui fait le rapprochement des bénéfices non répartis à deux dates différentes, généralement celle du début de l’exercice et celle de la fin.

• Bénéfices non répartis au début de l’exercice
• Bénéfices de l’exercice en cours
• Dividendes
• Bénéfices non répartis à la fin de l’exercice

Question 13

Qu’est ce que l’état des flux de trésorerie ?

Answer 13

➔ Sert à montrer l’effet des activités de l’entreprise sur ses ressources financières liquides.

➔ A pour objet d’aider les utilisateurs des états financiers à évaluer les liquidités et la solvabilité de l’entreprise, de même que sa capacité à rembourser ses dettes, à s’autofinancer et à distribuer des dividendes à ses actionnaires à même les liquidités engendrées par l’exploitation.

➔ Correspond aux rentrées et aux sorties d’espèces et de quasi-espèces (donc aux encaissements et aux décaissements)

• Les espèces comprennent les fonds en caisse et les dépôts à vue;
• Les quasi-espèces consistent en les placements à court terme, très liquides, facilement convertibles en un montant connu d’espèces et dont la valeur ne risque pas de varier de façon significative.

Question 14

Quels sont les trois composantes des flux de trésories ?

Answer 14

ACTIVITÉS D’EXPLOITATION

Aide les utilisateurs à évaluer dans quelle mesure l’entreprise
peut financer ses activités sans avoir recours à des sources de financement externes.

ACTIVITÉS DE FINANCEMENT

Sert à montrer dans quelle mesure l’entreprise a eu recours au financement pour augmenter ses liquidités et l’incidence qu’ont la réduction de la dette et le capital- actions sur les liquidités.

ACTIVITÉS D’INVESTISSEMENTS

Aide les utilisateurs à évaluer le montant des liquidités utilisées par l’entreprise pour acquérir des actifs à long terme et, inversement, le montant des liquidités provenant de la vente d’actifs à long terme.

Question 15

Qu’est ce que les notes complémentaires ?

Answer 15

Par souci d’informer le mieux possible le lecteur des états financiers, une société doit faire mention, sous forme de notes complémentaires, de certains renseignements particuliers qui s’ajoutent à ceux présentés dans le bilan, l’état des bénéfices non répartis et l’état des résultats.

• Les engagements
• Les éventualités
• Les événements postérieurs à la date du bilan
• Les opérations entre apparentés

Question 16

Quel est l’utilité de l’analyse des états financiers ?

Answer 16

L’analyse financière passe par l’utilisation de différents ratios. Les ratios nous servent:

• À mesurer la liquidité, l’endettement, la rentabilité d’une entreprise. C’est un outil diagnostique qui met en évidence certains symptômes.
• À comparer l’évolution des ratios d’une entreprise dans le temps (année après année).
• À comparer les ratios d’une entreprise à ceux des entreprises du même secteur industriel.

Les analyses nous servent à tirer des conclusions.
Ce sont des aides à la prise de décision

Question 17

Qu’est ce qu’un ratio ?

Answer 17

Rapport entre deux grandeurs significatives de la gestion, de l’exploitation ou du fonctionnement d’une entreprise ou d’un organisme, ayant pour objet de faire ressortir leur évolution relative.

Question 18

Qu’est ce que le ratio de la marge bénéficiaire nette ?

Answer 18

La marge bénéficiaire ou la rentabilité de l’exploitation désigne la capacité de l’entreprise à contrôler ses coûts et à générer des profits. Ainsi, une entreprise qui veut améliorer sa rentabilité peut augmenter ses ventes en maintenant ses coûts au même niveau, diminuer ses coûts sans pour autant modifier ses ventes, ou encore combiner les deux stratégies. Pour se faire une idée de la rentabilité d’exploitation d’une entreprise, il faut tenter de connaître le gain provenant des activités commerciales en analysant les ventes.

Bénéfice net sur Ventes nettes

Plus le ratio est élevé, plus l’entreprise dispose de fonds à distribuer aux actionnaires ou à investir dans de nouvelles occasions. On trouve les chiffres à utiliser pour le calcul dans l’état des résultats. Un pourcentage de 20% constitue un résultat sain.

Question 19

Qu’est ce que le ratio de rotation de l’actif ?

Answer 19

Ce ratio indique l’intensité des activités produites par le montant d’actif que possède l’entreprise.
** Plus ce taux est élevé, plus l’entreprise utilise l’ensemble de ses ressources.

Ventes nettes sur Actif total

Chaque dollar investi dans votre entreprise, que ce soit pour l’achat d’équipement ou de stocks, devrait vous permettre de générer des revenus ou d’augmenter vos profits.

Ex: si les revenus de votre entreprise s’élèvent à 100 000 $ et que son actif total est de 50 000 $, votre ratio d’utilisation de l’actif sera de 2:1. Autrement dit, vos activités génèrent deux dollars en revenus pour chaque dollar investi dans vos actifs.

Question 20

Qu’est ce que le ratio du fonds de roulement ou liquidité générale ?

Answer 20

Ratio de FDR = Actif à court terme sur Passif à court terme

Il indique la capacité de votre entreprise à respecter ses obligations à court terme (payer ses employés, acheter de la matière premières,…)

Un ratio acceptable qui se situe entre 2 et 3. Ex: 400 000$ / 200 000$

Question 21

Qu’est ce que le ratio d’endettement ?

Answer 21

C’est un levier financier.

Ils servent à évaluer la structure du capital (proportion des capitaux empruntés aux propriétaires et aux créanciers). Ils se rattachent aux dettes contractées par l’entreprise pour financer l’acquisition des éléments de son actif.

Pour évaluer la capacité de financement à long terme, on tentera de déterminer dans quelle mesure l’actif total d’une société est grevé. A cette fin, on fera appel au ratio d’endettement. Le résultat obtenu demeure tout au plus un indice de l’importance de capitaux empruntés et des capitaux propres dans le financement total.

Passif à court terme + Passif à long terme sur Actif total

En général, lorsque ce ratio dépasse 50%, les banquiers peuvent hésiter à prêter davantage.

Question 22

À quels niveaux l’analyse financière aide à la prise de décision ?

Answer 22

1. Décisions d’exploitation
2. Décisions de financement
3. Décisions d’investissement

Question 23

Comment l’analyse financière aide à la prise de décision d’exploitation ?

Answer 23

L’état des résultats permet d’apprécier le niveau de participation des différents éléments d’exploitation dans la réalisation du bénéfice net de l’entreprise.

À partir de constats objectifs, les décideurs peuvent prendre les initiatives visant l’amélioration de la rentabilité.

Question 24

Comment l’analyse financière aide à la prise de décision de financement ?

Answer 24

Il y a lieu de mettre en place une politique de financement qui vise à assurer la solvabilité de l’entreprise et à garantir une meilleure rentabilité de ses fonds à court, moyen et long terme.

La source de financement la plus sûre pour l’entreprise et la moins encombrante pour sa trésorerie est sa capacité d’autofinancement et d’investissement.

Par exemple:

• Réinvestir ses propres profits
• Rationaliser ses activités et pratiques de gestion afin d’optimiser sa rentabilité

Question 25

Comment l’analyse financière aide à la prise de décision d’investissement ?

Answer 25

La décision d’investissement à une incidence directe sur les provenances et les utilisations des fonds.

Par exemple:

• Investir au niveau des comptes du fonds de roulement ou dans les immobilisations draine la liquidité de l’entreprise et crée une utilisation au niveau de l’actif.
• Réduire les éléments de l’actif ou diminuer les montants des comptes clients, des stocks et par cession des immobilisations non productives produit une source de financement.