Redovisning

Question 1

Nämn några problem med Enronskandalen.

Answer 1

1. Redovisning utanför balansräkningen (Special Purpose Entities)
2. Mark-to-model
3. Privata relationer med Arthur Andersen (dvs. inte oberoende revisorer)
4. Ingen kritisk granskning gjordes av analytiker, journalister m.fl.

Question 2

Vilka två problem var relaterade till SPEer i Enronskandalen?

Answer 2

• Upplysningsproblem (informationsmetod, informerade inte tillräckligt)
• Definition av redovisningsenhet (mätmetod, konsoliderade inte med SPEerna och eliminerade inte interna transaktioner)

Question 3

Vad innebär Mark-to-Market?

Answer 3

Det är redovisning till verkligt värde, avser en värdering som fastställts av marknaden.
- Förutsätter en likvid och fungerande marknad samt köpare med en armlängds avstånd (oberoende).

Question 4

Vad innebär Mark-to-Model?

Answer 4

Likvid marknad för tillgångarna saknas, men vi vill ändå redovisa till verkligt värde. Krävs uppskattningar och bedömningar på kassaflöden, antal år och ränta.

OBS! Att göra “fel” ränteantagande kan få stora skillnader i hur man redovisar tillgångar och skulder.
-> Riskabel metod

Question 5

Vad blev konsekvenserna av Enronskandalen?

Answer 5

1. Mer reglering (införde mer ansvar för VD/ekonomichef –> hårdare straff)
2. Harmonisering (försökte minimera skillnader mellan IFRS och U.S. GAAP)

Question 6

Vad innebär “the free market perspective”?

Answer 6

Det är ett ekonomibaserat perspektiv
- Tror på EMH
- Människor har egenintresse
- Rationalitet
- Målkongruens

I detta perspektiv hävdar man att vi INTE behöver ha någon reglering eftersom marknaden antas vara effektiv. Om alla har fullständig och korrekt information är det INTE möjligt att lura varandra. Företag som inte producerar information kommer att bestraffas med högre kapitalkostnader och högre kostnader för att låna.

Question 7

Vilka tre marknadsrelaterade incitament finns det i “free market perspective”?

Answer 7

1. Market for managers - Om VD har bristande redovisning kommer kapitalkostnaderna öka och resultatet att minska. Då kommer VD att framstå som sämre.
2. Market for corporate takeover - Om företag har en dålig ledning och företaget underpresterar samt att andra upptäcker att det är möjligt för företaget att byta ledning kan de “upptäckande” göra vinster. Gamla ledningen får sparken.
3. Market for lemons - Det innebär att ett företag som INTE redovisar mot transparens anses vara “lemons”, dvs att det är något lurt. Det är alltså en situation där säljaren har bättre information än köparen om kvaliteten på det som säljs.

Question 8

Vad innebär “the pro-regulation perspective”?

Answer 8

Marknaden antas inte vara effektiv och därför behövs reglering. Alla kan inte bedöma den information som finns tillgänglig på samma sätt.

Det finns för många intressenter inblandade enligt det här perspektivet. Det är heterogena intressenter med olika informationsbehov och det är höga förhandlingskostnader.

Question 9

Vad menas med free rider och underproduktion av information när man talar om “the pro-regulation perspective”?

Answer 9

Redovisningen är en kollektiv nyttighet. Det betyder att om du förhandlar med bolaget att de ska redovisa vissa saker kommer även andra få den informationen. Då kan andra sitta och avvakta –> Free riders.

Detta leder i sin tur till underproduktion av information.

Question 10

Vilka argument finns det för reglering enligt “the pro-regulation perspective”?

Answer 10

• Handlar för det allmännas bästa och alltså gynna samhället som helhet.
• Det är en fair situation där ingen part har fördel över en annan.

Question 11

Vilka motargument finns det till reglering?

Answer 11

• Fria varor överproduceras ofta till följd av reglering
• Kostnader för företag när det gäller efterlevnad (t.ex. måste ta fram information som marknaden inte efterfrågar)
• Icke-användare betalar för produktionen av varan utan att dra nytta av dess konsumtion

Capture theory –> Regleringen kanske tas fram initialt för samhällets intresse. Däremot kommer det kontrolleras av de som var tänkta att bli kontrollerade. Hur säkerställer man oberoende?

Economic/private interest theory –> Reglerarna är inte oberoende och kommer inte att agera för samhällets bästa. De tillhör en egen intressentgrupp med egna intressen som förmodligen kommer gå före samhällets.

Question 12

Varför är det en stor efterfrågan på detaljerad vägledning i USA?

Answer 12

• På grund av den amerikanska marknadens karaktär av processmarknad, dvs. rättsliga karaktären på USAs arbetsmarknad.
• Detaljerade regler uppfattas ofta som lättare att tillämpa jämfört med mer abstrakta principer (om man blir stämd kan man hävda att man följt reglerna och luta sig tillbaka på dem).

Question 13

Vad menas med att standardiseringsprocessen har en politisk karaktär?

Answer 13

Att det knyts kontrakt till redovisningen. Det finns många viktiga intressenter att ta i beaktning, t.ex. hur mycket utdelning som ska gå till ägarna, hur stor bonus en anställd ska få osv.

Question 14

Vad menas med informationsansats?

Answer 14

Tänker att de som tar emot informationen är väldigt kunniga och att de kan analysera informationen bra på egen hand. Individen har ansvaret SJÄLV att göra bedömningar om bolagets framtida prestationer.

Harmonisering snarare än standardisering + mycket värderingsregler och upplysningar.

Question 15

Vad menas med mätansats?

Answer 15

Redovisaren får ta lite mer ansvar och göra de här olika typer av värderingarna.

Mindre tilltro till marknadens effektivitet (att hantera information) än under informationsansatsen.

Ökad standardisering ökar förmågan för investerare/användare att agera rationellt! –> Vi låter professionella ekonomer att ta fram informationen åt oss enligt en viss modell.

Question 16

Vilken värderingsmetod använder man i balansräkningsfokus?

Answer 16

Verkligt värde eller marknadsvärde. Sedan härleder vi kostnaden (med hjälp av utgift och tillgång) som blir vår residual.

Question 17

Vilken värderingsmetod använder man i resultaträkningsfokus?

Answer 17

Historiskt anskaffningsvärde. Sedan härleder vi tillgången (med hjälp av utgift och kostnad) som blir vår residual.

Question 18

USA och Sverige. Vilka är regelbaserade och vilka är principbaserade?

Answer 18

USA (U.S GAAP) –> Regelbaserade
Sverige (IFRS) –> Principbaserade

Question 19

Om man tänker i termer av specificitet och konformitet, var hamnar ENDAST regelbaserat och var hamnar ENDAST principbaserat?

Answer 19

Regelbaserat - Bäst på specificitet och sämst på konformitet

Principbaserat - Bäst på konformitet och sämst på specificitet

Question 20

Vad menas med att redovisningsstandarder utformas i en “due process”?

Answer 20

Tar fram förslag, har seminarier och debatterar om det. Skickar ut remiss. Har möten om remisser. Det är alltså flera steg och många samtal innan en standard utformas.

Question 21

Vad är positive theory?

Answer 21

Positiv teori strävar efter att förklara och/eller förutsäga särskilda fenomen.

Question 22

Vad är positive accounting theory (PAT)?

Answer 22

PAT försöker förklara och förutsäga företagens val av redovisningsmetoder baserat på deras påverkan på företagets ekonomiska resultat och marknadsvärde.

Positive accounting theory är en av många av positiva teorier. PAT är en vetenskaplig redovisningsteori som grundar sig i agentteorin men påtalar också egenintressen och nyttomaximering. Den består av 2 perspektiv och den grundar sig på 3 grundläggande hypoteser.

Question 23

Vad bygger Agency Theory på?

Answer 23

• Individuellt egenintresse i fokus
• Nyttomaximerande
• Individer är rationella
• Separation av ägande och kontroll
• Inslag av såväl förtroende som misstro

Question 24

Vad är Agency Theory?

Answer 24

Agentteorin undersöker hur relationen mellan företagets ägare (principal) och dess ledning (agent) påverkar beslut och handlingar inom organisationen. Den betonar asymmetrisk information, målkonflikter och användningen av incitament och tillsynsåtgärder för att hantera dessa relationer och säkerställa att företagets intressen beaktas. Teorin används för att förstå hur ekonomisk rapportering och beslutsfattande påverkas av dessa dynamiker.

Question 25

Vad finns det för positiva teorier?

Answer 25

Legitimitetsteori
Institutionell teori
Intressentteori
Agentteori
Positive Accounting Theory

Question 26

Vad innebär det opportunistiska perspektivet i PAT?

Answer 26

Kontrakt kan inte innehålla allt eller täcka samtliga situationer som kan uppstå. Det opportunistiska perspektivet menar att ledningen fortfarande kommer försöka maximera sin egennytta och utifrån att det kontraktet som förhandlades mellan agent och principal inte täcker in alla möjliga aspekter, kommer det finnas utrymme för agenten att vara flexibel. Man antar att företagsledningen opportunistiskt kommer att välja de redovisningsmetoder som kommer gynna dem. Detta görs alltså efter att kontraktet har slutits och därför ser man det som ett ex post perspective.

Question 27

Vad finns det för perspektiv i PAT?

Answer 27

Det finns efficiency perspective och opportunistic perspective.

Question 28

Vilka tre hypoteser finns det inom det opportunistiska perspektivet i PAT?

Answer 28

1. The bonus plan hypothesis
2. The debt/equity hypothesis
3. The political cost hypothesis

Question 29

Vad innebär efficiency perspective?

Answer 29

Effektivitetsperspektivet (ex ante) menar att avtalsarrangemang designas för att minska på framtida konflikter mellan principal och agent. Väl utformade kontrakt kommer att minska transaktionskostnader och detta kan i sin tur öka värdet på en organisation. Eftersom de designas för att minska på “framtida” konflikter anses de vara introducerade på förhand (ex ante).

Question 30

Vad innebär “the bonus plan hypothesis”?

Answer 30

Företagsledare i företag med bonusplaner är mer benägna att använda redovisningsmetoder som ökar den aktuella periodens redovisade resultat.

Enligt denna hypotes vill företag alltså tidigarelägga intäkter och senarelägga kostnader för att öka resultatet.

Question 31

Vad innebär debt/equity hypothesis?

Answer 31

Ju högre skuldsättningsgrad, desto mer benägen är man att använda redovisningsmetoder som ökar intäkterna. Man kommer då vilja tidigarelägga intäkter och senarelägga kostnader. Detta för att få ner skuldsättningsgraden och kunna söka kapital till en förmånligare ränta.

Question 32

Vad innebär “the political cost hypotheis”?

Answer 32

Förutsäger att företag sannolikt kommer att använda redovisningsval som minskar den rapporterade vinsten för att undvika politisk uppmärksamhet (vilket kan leda till hårdare reglering).

Enligt denna hypotes vill företag alltså tidigarelägga kostnader och senarelägga intäkter för att minska resultatet.

(Storlek och bransch är två proxy-variabler som ofta används för att mäta politisk uppmärksamhet.)

Question 33

Vad finns det för kritik mot PAT?

Answer 33

• PAT är inte vetenskapligt korrekt
• Deras lagar/principer fungerar inte i alla situationer
• De mått eller proxyer som används i litteraturen är oftast alltför förenklade
• Teorin har inte utvecklats. De frågor som PAT behandlar har inte förändrats särskilt mycket sedan 1970-talet då de kom till.
• Ger inte exempel på förbättring för redovisningspraxis. Att endast förklara och förutsäga redovisningspraxis (vilket syftet med PAT) är inte tillräckligt.
• PAT är inte värdefri. All forskning är värdeladdad och inte socialt neutral. Det är en vikt av värderingar för att välja forskning, både forskare och användares preferenser påverkar processen.
• Det finns också kritik till det grundläggande antagandet att all handling drivs av en önskan att maximera sin rikedom. Detta antagande representerar ett allt för negativt och förenklat perspektiv på mänskligheten.

Question 34

Informationsasymmetri är ett grundläggande problem i agentteorin. Hur kan dessa problem lösas och hur kan kostnader kopplade till dessa reduceras?

Answer 34

Det finns 3 huvudsakliga verktyg för att hantera informationsasymmetrin.

1. Underkompensera
2. Övervaka
3. Begränsa agenten

Question 35

Vilka tre systemorienterade teorier berör vi?

Answer 35

1. Legitimitetsteorin
2. Intressentteorin
3. Instutionell teori

Question 36

Vad skiljer de systemorienterade teorierna åt från PAT?

Answer 36

I de systemorienterade teorierna finns inget egenintresse på samma sätt som i PAT, utan de systemorienterade tittar på hur omgivningen påverkar företags agerande. Alltså har inte de systemorienterade teorierna inte ett stort fokus på individen utan snarare enheten (organisation, företag m.m.). Enheten antas påverkas av samhället som den verkar i.

PAT fokuserar på resursallokering och agentteori, medan de systemorienterade teorierna fokuserar på problem kopplat till mobilisering av resurser och legitimitet från intressenter.

Question 37

Vad finns det för dimensioner för Institutionell teori?

Answer 37

• Isomorphism
• Decoupling

Question 38

Vad är policital economic theory?

Answer 38

Den politiska ekonomins perspektiv uppfattar redovisningsrapporter som sociala, politiska och ekonomiska dokument. De fungerar som ett verktyg för att konstruera, upprätthålla och legitimera ekonomiska och politiska arrangemang, institutioner och ideologiska teman som bidrar till företagets privata intresse.

–> Det har tagit fram som kritik och säger att redovisning aldrig kan vara objektiv och neutral.

Question 39

Vad menar de systemorienterade teorierna med att “mobilisera resurser”?

Answer 39

Det är ett sätt för företag att få resurser för att bedriva sin verksamhet. Det kan ske på två sätt:
1. Fördelning av resultat
2. Attrahering av resurser

Question 40

Vad är systemorienterade teorier?

Answer 40

Systemorienterade teorier tittar på organisationer och förhållanden mellan organisationer, stat, andra grupper och samhället i stort. De kollar på hur resurser i samhället ska mobiliseras. Mobilisering sker genom fördelning av resultat och attrahering av resurser.

Question 41

Vad handlar intressentteorin om?

Answer 41

Intressentteorin tar hänsyn till de olika intressentgrupperna i samhället och hur de bäst bör hanteras för att organisationen ska överleva. Organisationen kommer INTE att bemöta alla intressenter på samma sätt, utan fokusera på dem som anses vara mäktiga. En intressents makt är förknippad med dess grad av kontroll över resurser (finansiering, arbetskraft, inflytande på kunder och samhälle etc) som krävs av organisationen.

–> Bygger på tanken om mobilisering av resurser.

Question 42

Vad är legitimitetsteori?

Answer 42

Enligt legitimitetsteorin kommer organisationer att försöka etablera överensstämmelse mellan de sociala värderingar som är förknippade med organisationen och dess aktiviteter och normerna för acceptabelt beteende i det större sociala system som de är en del av.

Question 43

Vad menar man med att man rör sig i tid och rum i legitimitetsteorin?

Answer 43

Legitimitet är ett dynamiskt begrepp som förändras och i takt med att förväntningar från samhället förändras måste även organisationer förändra sina beteenden för att fortsätta vara legitima. Det kan skilja sig över både tid och rum.

Question 44

Vad är institutionell teori?

Answer 44

Organisationer kommer att tillämpa strukturer och metoder som anses legitima av andra organisationer inom samma organisationsområde/organisatoriska fält. Bygger på antagandet att organisationer påverkas av påtryckningar från sin institutionella miljö och antar de strukturer och/eller procedurer som anses legitima och väl lämpliga organisatoriska val.

Question 45

Vad menas med organisatoriskt fält?

Answer 45

Företag i omgivningen som man är påverkad av, man kan vara beroende av dem men det kan också vara sådana man konkurrerar med.

Question 46

Vad leder tanken om institutionell teori till?

Answer 46

Det leder till någon form av homogenitet och harmonisering av gemensamma normer.

Question 47

Vilka är de tre isomorphismerna?

Answer 47

• Coercive (Tvingande)
• Mimetic (Härmande)
• Normative (Normativ)

Question 48

Vilka två alternativ finns det för att ändra det organisatoriska fältet?

Answer 48

1. Defence (Det ena är att de som tillhör det organisatoriska fältet, dvs. de som agerar legitimt, går gemensamt till attack mot företag som inte agerar legitimt. Dessa ska granskas och eventuellt bestraffas. Om attacken lyckas kommer de mer effektiva att ta på sig så mycket extra kostnader och tappa så mycket effektivitet att de också går i konkurs.)
2. Institutional change (Det andra alternativet är att vi får till en institutionell förändring. Något händer i samhället som gör att vi ändrar normerna. Ändrar vad som faktiskt accepteras. Det organisatoriska fältet flyttas för att normer förändras.)

Question 49

Vad innebär coercive (tvingande) isomorphism?

Answer 49

Innebär att organisationen kommer att ändra sin institutionella praxis på grund av påtryckningar från de intressenter som organisationen är beroende av. (Helt klart relaterat till intressentteori och förklaringar om resursberoende)

Exempel på intressenter:
- Creditors
- Customers
- Owners
- Legislators

Question 50

Vad innebär mimetic (härmande) isomorphism?

Answer 50

Imitation av annan (ofta framgångsrik) verksamhet inom sitt organisationsområde (till exempel industri eller ägande). Detta minimerar osäkerhet och risk samt skapar legitimitet.

Question 51

Vad är decoupling?

Answer 51

Detta innebär att även om chefer kan uppfatta ett behov av att deras organisation anses anta vissa institutionella metoder och till och med kan införa formella processer som syftar till att genomföra dessa metoder, kan de faktiska organisatoriska metoderna skilja sig mycket från dessa formellt sanktionerade och offentligt uttalade processer och metoder.

Det vill säga att man ger sken av att man gör något, trots att man gör något annat.

Faktiska och uttalade institutionella praxis skiljer sig åt.

Question 52

Vad innebär normativ isomorphism?

Answer 52

Det handlar om påtryckningar som främst uppstår genom att yrkesgrupper främjar sina normer, kompetens och institutionella praxis. När det gäller redovisning och rapportering fungerar den professionella förväntningen att redovisaren ska följa redovisningsstandarder som en form av normativ isomorfism för de organisationer som redovisaren arbetar för att ta fram redovisningsrapporter.

Question 53

Vad menas med medveten och omedveten decoupling?

Answer 53

Medveten –> Målar upp en fasad om att man gör rätt. Ger ett visst sken om att man gör på ett visst sätt, trots att man inte gör det.

Omedveten –> I många stora organisationer ska en praxis föras långt ut i organisationen. Det ska fungera i alla led. Det är inte säkert att alla i ledet uppfattar förändringar. Det finns en institutionell tröghet.

Question 54

Vad är disclosure?

Answer 54

Upplysning. Med disclosures menar vi all slags information som ges ut till externa användare. Upplysningar kan därför kommuniceras i periodiska rapporter (årsrapporter) samt på webbsidor, Twitter, Facebook, LinkedIn, pressmeddelanden och via andra kommunikationskanaler.

Question 55

Vad innebär Eclectic Accounting Theory?

Answer 55

När man ska förklara ett empiriskt fenomen kan man se det utifrån olika perspektiv. Teorier behöver inte bara konkurrera, utan de kan även komplettera varandra.