Les instruments financiers 2 Flashcards
Vrai ou faux, plus l’échéance d’une dette est loin, moins le taux d’intérêt effectif est élevé.
Faux, plus l’échéance est loin, plus c’est risqué, donc un taux d’intérêt plus élevé.
Quel sera l’effet d’un taux de coupons (i) plus grand que le taux de marché (r)?
Obligations vendues à prime
Quel sera l’effet d’un taux de coupon (i) égal au taux de marché (r)?
Obligations vendues au pair
Quel sera l’effet d’un taux de coupon (i) plus petit que le taux de marché (r)?
Obligations vendues à escompte.
Pour le détenteur, la comptabilisation initiale des actifs financiers à FT déterminés se fait …
À la juste valeur
Quel est l’ordre des colonnes d’un tableau d’amortissement?
année - coût amorti début - FT - Intérêts - amortissement - coût amorti à la fin
Pour le détenteur d’un AF, comment sont comptabilisés les coûts de transaction (commissions de courtage, par exemple)?
Si l’AF est classé à la JVBRN, on considère les coûts de transaction comme des charges. Si l’AF est classé à la JVBRG ou au coût amorti, on intègre les coûts de transaction à l’AF.
Vrai ou faux, les frais de transaction à la JVBRG et au coût amorti viennent fausser le taux effectif, ce qui fait en sorte qu’un nouveau calcul pour trouver le nouveau “r” doit être effectué, et un ajustement du tableau d’amortissement doit être fait.
Vrai
JV+FE)=p((1-(1+r)^(-n))/r)+VN〖(1+r)〗^(-n
Vrai ou faux, pour un AF classé en JVBRN, JVBRG et au coût amorti, je dois faire un tableau d’amortissement.
Faux, il n’y a pas de tableau d’amortissement en JVBRN.
Je dois faire une écriture de réévaluation en JVBRN, JVBRG et au coût amorti.
Faux, seulement en JVBRN et JVBRG.
Pour les AF à la JVBRG, quelles sont les étapes pour les écritures de comptabilisation?
- Achats des obligations
- Encaissement des coupons
- Amortissement de la prime
- Réévaluation
- Revente
Pour les AF à la JVBRN, quelles sont les étapes pour les écritures de comptabilisation?
- Achat des obligations
- Encaissement des coupons
- Réévaluation
- Revente
***Il n’y a pas d’écriture d’amortissement de la prime. Rappel: il n’y a pas de tableau d’amortissement en JVBRN.
Pour les AF au coût amorti, quelles sont les étapes pour les écritures de comptabilisation?
- Achat des obligations
- Encaissement des coupons.
- Amortissement de la prime
- Revente
***Il n’y a pas d’écriture de réévaluation ici, puisque nous ne sommes pas à la JV.
Vrai ou faux, une écriture importante a lieu à la JVBRG à la fin, une fois l’AF vendu, pour reclasser la variation de JV cumulative?
Vrai.
Perte sur dispo AF à la JVBRG (ER) Xxx
Variation JV – AF à la JVBRG (AERG) Xxx
La dépréciation d’AF à FT déterminés peut avoir lieu si les titres sont classés dans quelles classes?
À la JVBRG et au coût amorti seulement.
Pour l’émetteur, la comptabilisation initiale d’une PF se fait à…
la juste valeur
Vrai ou faux, un PF est classé au coût amorti par défaut.
Vrai.
Un emprunt bancaire est un AF ou un PF?
Un PF
Un emprunt obligataire est un AF ou un PF?
Un PF
Comme un emprunt obligataire est un PF, quelle est sa méthode de comptabilisation?
Au coût amorti
Comme la méthode de comptabilisation d’un emprunt obligataire est au coût amorti, dois-je faire un tableau d’amortissement?
Oui. Au coût amorti et à la JVBRG, je dois toujours faire un tableau d’amortissement. C’est en JVBRN que je n’en fais pas.
S’il y a des coûts de transaction pour mon PF, comme il est classé au coût amorti, comment je traite ses coûts?
Ces coûts sont intégrés au passif.
Comme les coûts de transaction sur PF sont intégrés au passif, est-il vrai que je dois recalculer le taux d’intérêt effectif pour tenir compte de ces frais, et ensuite modifier mon tableau d’amortissement?
Oui.
JV-FE)=p((1-(1+r)^(-n))/r)+VN〖(1+r)〗^(-n
